D5 Exchange: حل مشكلات DEX مع بروتوكول Gridex

ضربت حملة تشفير SEC الأخيرة العديد من البورصات المركزية (CEX). هذا التدقيق يجذب المتداولين إلى التبادلات اللامركزية (DEXs). ومع ذلك ، قد تجعل السيولة غير الكافية ، والخسارة غير الدائمة ، ووظائف التداول المحدودة ، ورسوم الغاز المرتفعة من الصعب على المستخدمين الهجرة.

أول مجمع سيولة لامركزي مع دفتر الطلبات وآليات AMM هو D5 Exchange المستند إلى بروتوكول Gridex ، والذي يحل مشكلات DEX من خلال تقديم تداول يشبه CEX.

صعود DEX

في نوفمبر 2022 ، تسبب انهيار FTX في إلحاق أضرار جسيمة بمصداقية CEXs. في نفس الشهر ، ذكرت Block أن حجم التداول في DEX ارتفع بنسبة 93٪ إلى 65 مليار دولار.

سيكون لمشاريع DEX الناشئة ذات الابتكار التكنولوجي القوي إمكانات نمو أعلى من اللاعبين الأكبر سناً في السوق الصاعدة التالية (مثل Uniswap و SUSHI). الوافد الجديد البارز هو D5 Exchange.

نهج ثلاثي المحاور: تجميع السيولة ، نموذج التداول الهجين ، تجربة المستخدم النهائية

لذا ، على الرغم من فقدان مصداقيتها ، لماذا لا تستطيع DEXs التغلب على CEXs؟ يعد نقص السيولة ورسوم الغاز والخسارة غير الدائمة من بعض المشكلات التي تؤثر على DEXs. تهدف D5 Exchange ، أول مجمع يجمع بين وظائف دفتر الطلبات ووظائف AMM ، إلى إحداث ثورة في تداول العملات المشفرة على السلسلة وتسريع الانتقال من CeFi إلى DeFi.

نموذج التداول الهجين للصرافة D5: AMM + دفتر الطلبات

معظم نماذج تنفيذ تداول DEX هي إما دفتر أوامر أو AMM. لكلاهما مميزات ومساوئ.

تسمح AMMs بالتداول في الأسواق غير السائلة. يمكن للمتداولين إغلاق الطلبات بدون تطابق الطرف المقابل ، وتوفير الغاز وإتمام المعاملات في صفقة واحدة. ومع ذلك ، قد يعاني كبار المتداولين من الانزلاق ، وقد يعاني مزودي السيولة من خسارة غير دائمة ، ويفتقر المجمع إلى السيولة. تشمل منتجات DEX المستندة إلى AMM Uniswap و Balancer.

ميزة دفاتر الطلبات هي أنه يمكن للمتداولين وضع أوامر محددة والانتظار حتى يتم تنفيذها بأفضل سعر. إذا كان السوق سائلاً ، فيمكن إجراء التداولات بسرعة وخالية من الانزلاق. يتم استخدامها بشكل شائع في CEXs وبالتالي فهي معروفة بين المتداولين العاديين. العيب هو أنهم قد يحتاجون إلى طلبات متعددة لإكمالها ، مما يعني ارتفاع تكاليف الغاز. تستخدم مشاريع مثل Injective و dYdX دفاتر الطلبات.

D5 Exchange هي أول بورصة تجمع بين مزايا كل من AMM ودفاتر الطلبات وهي أكثر DEX سيولة وديناميكية للنظام البيئي Ethereum لأن جهاز التوجيه التلقائي الخاص به يمكنه تجميع السيولة من DEXs الخارجية مثل Uniswap (V2 + V3) و Curve لتحقيق السيولة الداخلية و أفضل سعر صرف.

GMOB + GPLM: خوارزمية مبتكرة لكتاب الطلب ثنائي النموذج

يقوم بروتوكول Gridex بتشغيل دفاتر أوامر D5 Exchange ، وهو أول DEX قائم على Gridex. فقط Gridex لديه دفتر أوامر Ethereum.

يُعد دفتر أوامر صانع الشبكة (GMOB) من Gridex بمثابة تحسن كبير مقارنة بسجل أوامر الحد المركزي (CLOB) للمنصات المركزية. يتطلب CLOB على السلسلة موارد كبيرة. تقوم منصات CLOB شبه المركزية مثل dYdX بمطابقة المعاملات خارج السلسلة ومزامنة النتائج على السلسلة لحل هذه المشكلة. هذا النهج له مخاطر نظامية ويتعارض مع DeFi.

يستخدم نموذج GLOB خوارزمية "Grid Price Linear Movement" (GPLM) لتحقيق اللامركزية. استنادًا إلى معاملات L1 - تحسن كبير مقارنة بـ L2 و DEXs خارج السلسلة. يتطابق مستوى الغاز في بروتوكول Gridex مع CFMMs ، بينما لا تؤثر خوارزمية GPLM على كفاءة تسوية المعاملات أو تكاليف المستخدم. يمكن مقارنة مستوى الغاز في بروتوكول Gridex بمستوى Uniswap أو أقل منه ، والذي يستخدم آلية AMM.

يسمح كل من GMOB و GPLM لـ D5 Exchange بتقديم تجربة تداول ثورية على السلسلة. مع هذا الابتكار ، يستعد بروتوكول Gridex لقيادة سوق دفتر الطلبات اللامركزية.

تُستخدم أوامر Maker في Gridex ، مما يسمح للمتداولين بشراء وبيع أوامر أعلى وأسفل سعر السوق. أيضًا ، يمكن وضع أوامر الصانع بالسعر الحالي ، وإذا تغير سعر السوق ، فقد يتم ملؤها. فقط عندما يتم وضع أوامر الصانع بسعر العرض / الطلب ، قد تنحرف قليلاً عن توقعات المتداول ، لكن التأثير ضئيل.

سهولة الاستخدام القصوى

تصميم UX الخاص بـ D5 Exchange قابل للمقارنة مع CEXs ؛ سلس ، ولكن مع وجود محافظ متصلة تتيح للمستخدمين التداول على الفور ، وعدم حدوث أي انزلاق في المعاملات.

تقسم آلية الشبكة الخاصة بـ D5 Exchange الشبكات إلى ثلاثة أنواع بناءً على دقة النطاق السعري: 0.01٪ ، 0.05٪ ، و 0.3٪ ، مناسبة لرموز مختلفة. تتميز أزواج تداول العملات المستقرة بتقلبات منخفضة ، لذا فإن الشبكة الدقيقة تسرع التنفيذ. لتعظيم دخل رسوم المعاملات ، يجب أن تستخدم أوامر Maker الخاصة بأزواج التداول عالية التقلب شبكات أكثر خشونة. سيقترح السوق شبكات للأوامر. يساعد إلغاء الأوامر على إعادة تنظيم السيولة وتجنب الخسائر قصيرة الأجل. يحسن D5 Exchange تنفيذ الأوامر وإيرادات رسوم المعاملات.

قائمة GDX

تم إدراج العملة الأصلية لـ Gridex ، GDX ، رسميًا في D5 Exchange ، وهو أول بروتوكول تداول على السلسلة للنظام البيئي Ethereum ، في 15 مارس. وفقًا لبيانات CoinMarketCap ، ارتفع سعر GDX إلى 1.97 دولارًا عند أعلى مستوى له ، بزيادة تزيد عن 1,000٪ عن سعر الإدراج البالغ 0.16 دولار. علاوة على ذلك ، وفقًا لبيانات من Abiscan ، يمتلك أكثر من 10,700 عنوان محفظة بعض GDX. لتسهيل التداول على D5 Exchange ، أطلقت Gridex أزواج تداول مثل GDX / USDT و GDX / USDC و GDX / GMX.

بحد أقصى 200 مليون عرض ، يتم تخصيص 30٪ من GDX لتطوير المشاريع والترويج لها والمساهمين الأساسيين والمستثمرين الأوائل. تم تخصيص نسبة 70٪ المتبقية للتوزيع المجتمعي ، والتي تشمل عمليات الإنزال الجوي وحوافز نقاط البيع وجوائز الصانع. بدأت حملة مكافآت الصانع في Arbitrum One على زوج تداول GDX / ETH (شبكة 0.05٪) في 15 مارس 2023. مجموع الجوائز الإجمالية لحملة مكافآت صانع هو 54 مليون GDX.

وفي الختام

في الختام ، فإن نهج التفكير المستقبلي لشركة D5 Exchange للجمع بين نماذج AMM ودفتر الطلبات سيساعد على نمو صناعة DEX. لا يحل D5 Exchange جميع مشكلات صناعة DEX ، لذلك يجب أن يعمل بناة الصناعة معًا. يقوم D5 Exchange و Gridex Protocol ، الرائدان في صناعة DEX ، بتطوير DeFi معًا.

الموقع: https://www.d5.xyz/

الفتنة: https://discord.com/invite/Wcx79YhSq2

تغريد: https://twitter.com/d5exchange

حملة مكافآت GDX Maker: https://rewards.gdx.org/

إخلاء المسؤولية: هذا منشور مدفوع ولا يجب التعامل معه على أنه أخبار / نصيحة.