درسان استثماريان قيمان من اثنين من المليارديرات الأسطوريين

تتكون قائمة المليارديرات في العالم إلى حد كبير من رواد الأعمال مثل إيلون موسك ولاري إليسون ولاري بيج وبيل جيتس ، الذين بنوا ثرواتهم إلى حد كبير من خلال تطوير شركة واحدة على مدى فترة طويلة من الزمن. غالبًا ما يتم الاستشهاد بها كأمثلة على الاستثمار بالشراء والاحتفاظ ولكن الاستثمار لا علاقة له بتراكم الثروة.

هناك مجموعة صغيرة من المليارديرات قاموا ببناء ثرواتهم إلى حد كبير من خلال الاستثمار والتداول في مجموعة متنوعة من الأدوات المالية. يركز أشخاص مثل وارن بافيت وستانلي دروكنميلر وجورج سوروس وجون هنري وبول تيودور جونز وتشارلز مونجر على التنقل في الأسواق المالية بدلاً من تطوير مشروع تجاري واحد.

تقدم هذه المجموعة الثانية من أصحاب المليارات المستثمرون بعضًا من أكثر النصائح ثاقبة للشخص العادي الذي يريد تكوين ثروة كبيرة. لقد طوروا عقلية وانضباطًا سمحا لهم بمضاعفة أموالهم على مدى فترة طويلة جدًا من الزمن والتمسك بها من خلال تقلبات السوق المالية.

"لا يتعلق الأمر بما إذا كنت على صواب أو خطأ ، ولكن مقدار الأموال التي تجنيها عندما تكون على حق ومقدار ما تخسره عندما تكون مخطئًا." - جورج سوروس

تتعلق أفضل نصيحة من هؤلاء المليارديرات بتطوير عقلية عامة يستخدمونها بطرق مختلفة مع جميع استثماراتهم. من الأمثلة الجيدة على ذلك إحدى النصائح المفضلة لدي من جورج سوروس ، والتي ناقشتها عدة مرات في الماضي: "لا يتعلق الأمر بما إذا كنت على صواب أو خطأ ، ولكن مقدار الأموال التي تجنيها عندما تكون على حق ومقدار تخسر عندما تكون مخطئا ". هذا ، بالنسبة لي ، يقطر جوهر الاستثمار الكبير - لا يتعلق الأمر بالصواب أو الخطأ ، إنه يتعلق بالاستراتيجية الصحيحة.

لنأخذ نظرة ثاقبة من اثنين من المستثمرين المليارديرات الآخرين.

بول تودور جونز

بول تيودور جونز هو مدير صندوق تحوط معروف جيدًا بمضاعفة أمواله ثلاث مرات يوم الإثنين الأسود في عام 1987. وقد جنى الجزء الأكبر من ثروته من خلال المراهنات على أسعار الفائدة والعملات. إليك أحد أهم الدروس التي شاركها جونز:

"أرى جيل الشباب تعوقه الحاجة إلى فهم وترشيد سبب ارتفاع أو انخفاض شيء ما. عادة ، بحلول الوقت الذي يصبح بديهيًا ، تكون الخطوة قد انتهت بالفعل.

عندما بدأت العمل ، لم يكن هناك سوى القليل من المعلومات حول الأساسيات ، وكانت المعلومات القليلة التي يمكن للمرء الحصول عليها غير كاملة إلى حد كبير. لقد تعلمنا فقط الذهاب مع المخطط. لماذا العمل بينما يمكن للسيد ماركت أن يفعل ذلك نيابة عنك؟

في هذه الأيام ، يوجد العديد من المفكرين الأكثر عمقًا في العمل ، وهذا ، إلى جانب انفجار المعلومات على الإنترنت ، يخلق الوهم بأن هناك تفسيرًا لكل شيء وأن المهمة الأساسية هي ببساطة العثور على هذا التفسير. نتيجة لذلك ، يوجد التحليل الفني في أسفل قائمة الدراسة للعديد من جيل الشباب ، خاصة وأن المهارة تتطلب منهم غالبًا إغلاق أعينهم والثقة في حركة السعر. إن ألم الكسب عارم للغاية علينا جميعًا أن نتحمله ".

إلى حد كبير ، نصيحة جونز هي الحس السليم. من المستحيل معرفة كل شيء عن الأسهم ، ومن المستحيل التنبؤ بالمستقبل. أفضل المعلومات المتوفرة لدينا واردة في حركة السعر. لن نفهم تمامًا كل الأشياء التي تتسبب في تحرك الأسعار ، ولكن هذه الحركة هي أفضل دليل لدينا حول ما قد يفعله السهم في المستقبل. إنها أيضًا طريقة لبناء نظام للتحكم في المخاطر ومضاعفة مكاسبنا.

من السهل جدًا العثور على مبررات لتجاهل حركة السعر ، بل وأكثر من ذلك الآن عندما يكون هناك مثل هذا السيل من المعلومات المتاحة للمستثمرين. ارفع حركة السعر إلى قمة اعتبارات الاستثمار الخاصة بك.

تشارلي مونجر

تشارلز مونجر معروف كشريك وارن بافيت. وهو محامي عقارات سابق بنى ثروته الأولية من خلال تحقيق مكاسب مركبة بنسبة 19.8٪ من عام 1962 إلى عام 1975 مقابل ربح مركب بنسبة 5٪ لمؤشر داو جونز.

لخص مونجر منهجه الاستثماري كالتالي:

"ما نقوم به في بيركشاير بسيط. نجلس على مؤخرتنا ، ننتظر. المفتاح هو الاستعداد أثناء الانتظار بصبر وانضباط شديد. ثم تصرف بحزم شديد. لن تجد هذا في كتب المالية لأن هذه المبادئ يصعب تدريسها ".

جونز ومونجر صبوران للغاية ، لكنهما ليسا سلبيين.

لقد وجدت أن أفضل استثماراتي وتداولاتي هي تلك التي أتعامل معها بصبر شديد ثم أصبحت أكثر عدوانية مع تطور الظروف الإيجابية. تتمتع Munger بإطار زمني أطول بكثير من معظم الأشخاص ، ولكن هذه العقلية تعمل في أطر زمنية قصيرة جدًا أيضًا. المفتاح هنا هو تنمية موقف المريض والاستعداد لأن تصبح عدوانيًا للغاية عندما تتغير الظروف.

هناك تصور عام بأن مونجر وبوفيت مستثمران سلبيان للغاية على المدى الطويل. إنهم صبورون للغاية ، لكنهم ليسوا سلبيين. إنهم يقيمون استثماراتهم باستمرار ويطورون الاستراتيجيات مع تغير الظروف.

الدرسان هنا - التركيز على حركة السعر وتكوين نهج صبور ولكنه حاسم - هما في صميم التجارة والاستثمار العظيمين. إذا بدأت بهذين الدرسين وكنت مثابرًا ومتفائلًا ، يمكنك بناء نهج للسوق يكافئك كثيرًا على مدار سنوات عديدة.