وبينما تحاول تعزيز الثقة، تكشف الملفات أن كتب Binance عبارة عن صندوق أسود

انضم الينا تیلیجرام قناة للبقاء على اطلاع دائم على تغطية الأخبار العاجلة

Binance، أكبر بورصة للعملات المشفرة في العالم ، تعمل على استعادة الثقة بعد a ارتفاع في عمليات سحب العملاء وانخفاض حاد في قيمة التوكن الرقمي الخاص بها.

زعمت البورصة أنه بسبب مركزها المالي القوي و "نحن نتحمل مسؤوليتنا كأمين حفظ على محمل الجد" ، فقد تمكنت من إدارة صافي التدفقات الخارجة بنحو 6 مليارات دولار على مدار 72 ساعة الأسبوع الماضي دون "كسر الخطوة". تشانغبينغ تشاو، مؤسس Binance ، وعد شركته بأن "تكون قدوة يحتذى بها" في تبني الشفافية بعد زوال بورصة FTX المنافسة الشهر الماضي.

جوهر الشركة ، منصة Binance.com الضخمة التي تعاملت مع صفقات تزيد قيمتها عن 22 تريليون دولار هذا العام ، مخفية إلى حد كبير عن الرأي العام ، وفقا لتحليل رويترز من إيداعات شركة Binance.

ترفض Binance الكشف عن موقعها أو موقع Binance.com. يحجب البيانات المالية الأساسية مثل الإيرادات والأرباح والنقد في متناول اليد. تمتلك الشركة عملتها المشفرة الخاصة بها ، لكنها لن تحدد تأثيرها على الميزانية العمومية. يمكن للعملاء التداول بالهامش بأموال مقترضة والحصول على قروض مضمونة بأصولهم المشفرة. ومع ذلك ، فإنه لا يخوض في التفاصيل حول حجم تلك الرهانات ، أو مدى تعرض Binance لهذه المخاطر ، أو مقدار الأموال التي خصصها في الاحتياطيات لدفع عمليات السحب.

على عكس منافستها الأمريكية کوین بیس، المدرجة في بورصة ناسداك ، لا يُطلب من Binance إصدار بيانات مالية شاملة لأنها ليست شركة مساهمة عامة. تُظهر بيانات الصناعة أيضًا أن Binance لم تجمع تمويلًا خارجيًا منذ 2018 ، لذلك ليس مطلوبًا حاليًا الكشف عن التفاصيل المالية للمستثمرين الخارجيين.

قاوم Binance الرقابة بنشاط. وفقًا لرسائل الشركة والمقابلات مع الموظفين السابقين والمستشارين والشركاء التجاريين ، وافق Zhao على خطة من قبل مساعدين لـ "عزل" عملية Binance الرئيسية عن التدقيق التنظيمي الأمريكي من خلال إنشاء بورصة أمريكية جديدة. وأكد تشاو أن الوحدة أُنشئت بمساعدة مكاتب محاماة مرموقة ، لكنه نفى الموافقة على الخطة.

منذ تستحوذ Binance على أكثر من نصف حجم التداول في سوق العملات المشفرة ، يهتم المنظمون الأمريكيون بشكل خاص بكيفية إدارة الأعمال. وفقًا لرويترز ، يعتقد بعض المدعين العامين أن لديهم أدلة كافية لتوجيه الاتهام إلى Binance وبعض كبار المسؤولين التنفيذيين. الشركة قيد التحقيق من قبل وزارة العدل الأمريكيةر لغسل الأموال وانتهاكات العقوبات المحتملة.

تم تقديم الإيداعات من قبل وحدات Binance في 14 سلطة قضائية حيث تدعي البورصة أن لديها "تراخيص تنظيمية وتسجيلات وتفويضات وموافقات". من بين هذه الأماكن العديد من الدول الأعضاء في الاتحاد الأوروبي ودبي وكندا. تمت الإشارة إلى التراخيص كخطوات مهمة في "رحلة Binance لتصبح مرخصة ومنظمة بالكامل في جميع أنحاء العالم" ، وفقًا لـ Zhao.

وفقًا للملفات ، يبدو أن هذه الوحدات قد زودت السلطات بقدر محدود فقط من المعلومات حول عمليات Binance. على سبيل المثال ، لم يتم الكشف عن مقدار الأموال التي تنتقل بين الوحدات وبورصة Binance.com الرئيسية في الإيداعات العامة. وبحسب تحليل رويترز ، يبدو أن العديد من الوحدات غير نشطة.

هذه الشركات المجاورة ، وفقًا لمنظمين سابقين ومديرين تنفيذيين من المالية ، هي مجرد واجهة للتبادل الرئيسي غير المنظم.

الاستعانة بمصطلحات التنظيم لخلق مظهر خارجي من الشرعية.

زعم جون ريد ستارك ، المدير السابق لمكتب إنفاذ الإنترنت التابع للجنة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية ، أن المجموعة كانت "تستعين بمصطلح التنظيم لخلق مظهر خادع من الشرعية". حتى أكثر من عمليات FTX ، وفقًا لستارك ، هي عمليات Binance. فيما يتعلق بوضعها المالي ، "لا توجد شفافية على الإطلاق ولا ضوء شمس ولا تأكيد من أي نوع."

كان تحليل رويترز لملفات الوحدات في 14 سلطة قضائية ، وفقًا لرئيس الإستراتيجية في Binance ، باتريك هيلمان ، "خاطئًا بشكل قاطع". قال إن كمية المعلومات المالية ومعلومات الشركات التي يجب الكشف عنها للجهات التنظيمية في تلك الأسواق هائلة ، وتتطلب في كثير من الأحيان عملية إفصاح مدتها ستة أشهر. وبمقارنة البورصة بالأعمال التجارية الخاصة مثل شركة مارس الأمريكية لصناعة الحلوى ، تابع قائلاً: "نحن شركة خاصة ولسنا مطالبين بالإعلان عن الشؤون المالية لشركتنا". وقالت مارس في بيان لها إن مقارنة حوكمة الشركات ومعايير التقارير المالية بمعايير Binance كانت "سخيفة" ، وأن منتجاتها وخدماتها "منظمة للغاية".

كما أشار هيلمان إلى أن مؤسس FTX يواجه اتهامات بالاحتيال من السلطات الأمريكية. وأكد أنه "كان من الممكن أن يكون الاحتيال بغض النظر عن اللوائح المعمول بها" إذا كانت هذه الادعاءات دقيقة.

هناك حاجة إلى حل اللغز

ألقى المحللون باللوم على تحقيق وزارة العدل والقلق بشأن كيفية إدارة بورصات العملات المشفرة لأموال المستخدمين وBinance زيادة حادة في التدفقات الخارجة الأسبوع الماضي. بالإضافة إلى ذلك ، أوقفت البورصة بعض عمليات سحب العملة المشفرة. تم إحباط جهود Binance لطمأنة المستثمرين يوم الجمعة عندما استعانت شركة محاسبة لتأكيد أن احتياطياتها توقفت عن العمل مع شركات العملة المشفرة.

توفر تعليقات Zhao العامة وبيانات الشركة السابقة وبيانات blockchain وصفقات رأس المال الاستثماري تلميحات حول الشؤون المالية لـ Binance.

وفقًا لـ Binance ، هناك أكثر من 120 مليون مستخدم. صرح Zhao في يونيو أن أحجام التداول الخاصة به ستصل إلى 34 تريليون دولار في عام 2021. في الشهر الماضي ، ادعى في مقابلة أن "90٪" من عائدات Binance تأتي من تداول العملات المشفرة. وأضاف أن العمل مربح ولديه "احتياطيات نقدية كبيرة إلى حد ما". وفقًا لبيانات PitchBook ، أنجزت Binance أكثر من 150 استثمارًا مشروعًا بلغ مجموعها 1.9 مليار دولار منذ عام 2018. بعد انهيار FTX ، أنشأ Zhao أيضًا صندوقًا بقيمة مليار دولار للاستثمار في أعمال العملات المشفرة التي تكافح.

ومع ذلك ، على الرغم من توفر بيانات حجم التداول لعامة الناس ، من الصعب الحصول على تقديرات موثوقة لإيرادات Binance المعتمدة على التداول.

بالنسبة للتداولات الفورية ، تفرض Binance رسومًا تصل إلى 0.1٪ ؛ هيكل رسوم المشتقات أكثر تعقيدًا. بناءً على معلومات من الباحث CryptoCompare وحجم التداول الفوري البالغ 4.6 تريليون دولار في العام الذي يسبق أكتوبر ، قدرت رويترز أن Binance قد تكون قد حققت عائدات تصل إلى 4.6 مليار دولار. قد تكون Binance قد حققت عائدات تصل إلى 6.4 مليار دولار من خلال فرض رسوم تصل إلى 0.04٪ على حجم المشتقات البالغ 16 تريليون دولار.

وفقًا لجوزيف إدواردز ، مستشار استثماري مستقل ، كان من الممكن أن تساهم ترقيات Binance مثل التداول بدون رسوم والخصومات الأخرى في انخفاض الإيرادات. تم دعم الأرقام أيضًا من قبل محلل تشفير ثالث رغب في عدم ذكر اسمه.

وأضاف أنه من خلال الحفاظ على انخفاض التكاليف ، تمكنت البورصة من "تجميع احتياطيات كبيرة للشركات" ، مضيفًا أن "الغالبية العظمى من عائداتنا تتم على رسوم المعاملات". وفقًا لهيلمان ، "هيكل رأس المال الخاص بـ Binance خالٍ من الديون" وتحتفظ الشركة بالإيرادات من الرسوم بصرف النظر عن الأصول التي تحصل عليها وتحتفظ بها للمستخدمين.

يمكن للمستخدمين اقتراض الأموال من Binance وإيداع العملات المشفرة كضمان ، مما يزيد من قيمة تداولات المشتقات بنسبة تصل إلى 125 مرة. قد يؤدي هذا إلى مكاسب هائلة أو خسائر فادحة للمستخدم. وفقًا لهيلمان ، تدعم Binance جميع ودائع المستخدمين للمشتقات والتداول الفوري بنسبة واحد إلى واحد مع احتياطياتها الخاصة ، مما يضمن أن الودائع آمنة وسهلة السحب. وادعى أن Binance لديها إجراءات تصفية صارمة تتطلب منها بيع مراكز المستخدمين عندما تتجاوز الخسائر قيمة ضماناتهم. ووفقًا له ، فإن Binance لديها صناديق تأمين "ذات رأس مال جيد جدًا" لتعويض النقص إذا تحولت صفقات المستخدمين إلى سلبية "بسبب التقلب الشديد في السوق".

عندما سئل هيلمان عن مقدار الخسارة في البورصة هذا العام ، أجاب ذلك

يتم إدارة أحد أقل البرامج تجنبًا للمخاطر في الصناعة من قبل قسم المخاطر في Binance. هذا يحمي كل من نظامنا الأساسي والمستخدمين.

Zhao ، مواطن كندي ولد ونشأ في الصين ، لديه ثقافة سرية صارمة أيدها طوال فترة نمو شركته. يقوم Zhao بحراسة المعلومات المالية الخاصة بـ Binance. كان التقرير واحدًا من سلسلة نشرتها المؤسسة الإخبارية هذا العام حول الامتثال المالي لـ Binance والتفاعل مع المنظمين الدوليين.

وفقًا لشخصين عملوا معه ، حتى المدير المالي السابق لشركة Binance ، Wei Zhou ، لم يكن بإمكانه الوصول إلى جميع حسابات الشركة خلال فترة عمله التي امتدت لثلاث سنوات. وبعد أن طُلب منه التعليق ، لم يقدم تشو ، الذي غادر العام الماضي ، أي تعليق.

شفافية كاملة

امتنع تشاو وغيره من المديرين التنفيذيين باستمرار عن الكشف عن من يتحكم في البورصة الرئيسية في الأماكن العامة. ومع ذلك ، ذكر كبير مسؤولي الامتثال صامويل ليم أنه مملوك ومدار من قبل شركة جزر كايمان ، Binance Holdings Limited ، في مذكرة محكمة خاصة تم تقديمها في عام 2020 في قضية تحكيم في جزر كايمان.

حصلت Binance على تراخيص أو موافقات من هيئات حكومية في عدد من البلدان هذا العام ، بما في ذلك فرنسا وإسبانيا وإيطاليا ودبي. أشاد Zhao بهذه التطورات ، الذي أعلن في مايو أن تسجيل Binance كمزود خدمة تشفير في إيطاليا سيمكنها من العمل "بشفافية كاملة". ومع ذلك ، كشف تحليل رويترز أن أيا من الوحدات المسجلة لدى المنظمين المحليين لا تقدم نافذة واضحة في بورصة Binance الأساسية.

استفسرت رويترز عن الإشراف على وحدات Binance المحلية في كل من الولايات القضائية الأربعة عشر. قال ستة من الثمانية الذين ردوا - في إسبانيا ونيوزيلندا وأستراليا وكندا وفرنسا وليتوانيا - إن دورهم لا يشمل الإشراف على التبادل الأساسي وأن الوحدات مطالبة فقط بالامتثال لمتطلبات الإبلاغ المحلية عن المعاملات المشبوهة.

فيما يتعلق بعلاقتها ببورصة Binance الرئيسية ، استجوبت رويترز أيضًا ممثلين عن وحدات Binance الإقليمية والشركات التابعة لها. استجابت شركة واحدة فقط ، وهي FiveWest من جنوب إفريقيا. لتسهيل تداول المشتقات المشفرة لمستخدمي Binance في جنوب إفريقيا ، فإن FiveWest ، ومقرها كيب تاون ، تدفع "رسوم ترخيص سنوية دنيا" ، وفقًا لمديرها الإداري ، بيير فان هيلدن.

قال Van Helden ، "كيف تعمل Binance عالميًا غير واضح لنا. وتابع أن عمل Zhao كان "تعاونيًا" فيما يتعلق بالامتثال ، وتجتمع FiveWest بانتظام للتأكد من استيفاء المعايير.

تم الكشف فقط عن قاعدة رأس مال الوحدة وملكيتها من قبل شركة Binance مختلفة في أيرلندا في إيداعات شركة Binance المتاحة للجمهور في إيطاليا. العنوان المدرج للأعمال الإيطالية Binance Italy SRL عبارة عن مجموعة من المباني التجارية والسكنية في مدينة ليتشي الجنوبية.

توفر وحدتان فقط من وحدات Binance التي تم فحصها معلومات أكثر شمولاً في ملفاتهم. يتم تقديم الصورة الأكثر شمولاً من قبل شركة ليتوانية تسمى Bifinity UAB. في أحد الملفات التنظيمية ، عرَّفت Bifinity نفسها على أنها "المزود الرسمي للمدفوعات الورقية إلى العملة المشفرة لـ Binance". يعتبر الدولار واليورو والعملات التقليدية الأخرى فيات.

علاوة على ذلك ، ذكرت Bifinity أن Binance والشركات التابعة لها هم "شركاء الأعمال الاستراتيجيون الرئيسيون". وذكرت Bifinity أن إجمالي أصولها بلغ 816 مليون يورو وأن صافي ربحها 137 مليون يورو (145 مليون دولار) في تقريرها السنوي لعام 2021. ذكرت Bifinity أنها دفعت لطرف واحد ذي صلة 421 مليون يورو ، إلى جانب ما يقرب من 185 مليون يورو في "النفقات ذات الصلة" ، لكنها لم تذكر ما إذا كان هذا الطرف المرتبط هو Binance.

لا تمتلك Bifinity موقعًا على شبكة الإنترنت أو تتيح معلومات الاتصال الخاصة بها للجمهور ، على الرغم من وجود 147 موظفًا ، وفقًا لتقريرها السنوي. ولم يرد سوليوس جالاتيلتيس ، الرئيس التنفيذي للشركة ، على طلبات التعليق. Bifinity غير مدرج في مجلس المستأجرين في عنوانه المسجل في فيلنيوس ، عاصمة ليتوانيا ، وهو مركز أعمال.

موقع Binance الآخر الذي يوفر معلومات أكثر من الحد الأدنى الموجود في إسبانيا. وسجلت لدى البنك المركزي الإسباني في يوليو وأبلغت عن إيرادات هزيلة بنحو 1.5 مليون يورو وأرباح 9,000 يورو فقط عن السنة المالية السابقة. لا يمكن الوصول إلى أي شخص من القسم ، Binance Spain SL ، للتعليق. ذهب أحد المراسلين إلى المكتب المسجل للشركة ، والذي كان عبارة عن منشأة للعمل المشترك في مدريد. دون تقديم معلومات الاتصال ، ذكر موظف الاستقبال أن فريقًا صغيرًا من Binance Spain قد انتقل قبل شهر.

في الخليج ، منحت أبو ظبي والبحرين ودبي تراخيص أو أذونات Binance هذا العام. صرح جاو لـ Bloomberg في مارس أن دبي ستكون قاعدة عملياته في "المستقبل المنظور". لا يتم تقديم أي معلومات حول نشاطها المالي أو ارتباطاتها بمنصة Binance الرئيسية في الملفات المقدمة من كيانات Binance التي تتخذ من دبي مقراً لها.

كانت هذه المعلومات غير واضحة ، حتى لبعض موظفي الشركة. يدعي شخص لديه معرفة مباشرة بالتطبيق أن Binance أخفت أرقام أرباحها العالمية عندما تقدمت بطلب للحصول على ترخيص في دبي. قام غالبية العملاء في الإمارات العربية المتحدة بالتسجيل في بورصة Binance الأولية ، ولم تشهد شركة دبي المرخصة عائدات تداول كبيرة حتى أواخر الصيف على الأقل ، وفقًا للمصدر.

إثبات الاحتياطيات

تعمل العديد من عمليات تبادل العملات المشفرة ، مثل منافسي Binance Huobi و OKX ، بالإضافة إلى FTX في جزر الباهاما ، من مواقع خارجية مثل جزر سيشل. عادة ما تكون معايير التقارير المالية وشفافية الشركات أكثر تساهلاً في هذه البلدان عنها في الولايات المتحدة.

أكبر بورصة أمريكية ، كوين بيس (COIN.O)، ستدرج في وول ستريت في عام 2021. مطلوب تقديم بيانات أرباح ربع سنوية مدققة وتقارير مالية سنوية ، تمامًا مثل الشركات العامة الأخرى. تضمنت Coinbase معلومات عن الإيرادات والأرباح والممتلكات النقدية وأحجام التداول في أحدث بيان للأرباح.

وفقًا لمارك بالمر ، رئيس أبحاث الأصول الرقمية في شركة الخدمات المالية الأمريكية BTIG ، فإن التمييز بين إفصاحات شركة مدرجة وغيرها من البورصات الخارجية ، "هو حقًا ليل نهار".

في حين أننا شركة خاصة وليس لدينا مستثمرون عامون نطيعهم ، فإن Coinbase هي شركة مطروحة للتداول العام ومطلوب منها مشاركة هذه المعلومات مع المستثمرين. ليست هناك حاجة حاليًا إلى طرح Binance للاكتتاب العام لأن المبرر الرئيسي للقيام بذلك هو زيادة رأس المال.

صرح إليوت سوثرس ، المتحدث باسم Coinbase ، أن Deloitte ، إحدى شركات المحاسبة "الأربعة الكبار" ، تراجع البيانات المالية للشركة على أساس ربع سنوي "حتى لا يضطر العملاء إلى الاعتماد على كلمتنا". صرح Suthers ، "نعتقد أن البورصات عليها واجب الكشف عن بياناتها المالية لعملائها. نحث التبادلات الأخرى على تبني نفس الاستراتيجية.

تقوم بعض البورصات المملوكة للقطاع الخاص ، مثل FTX قبل انهيارها ، بنشر المعلومات المالية أثناء جمع التبرعات. ومع ذلك ، وفقًا للمعلومات الواردة من مزود معلومات الأعمال Crunchbase ، لم تتلق Binance أي تمويل من مستثمرين خارجيين منذ عام 2018. لا ندين لأحد بأي أموال لأنه ليس لدينا استثمارات في رأس المال الاستثماري ، صرح Zhao لـ CNBC في 15 ديسمبر.

Sam Bankman-Fried ، مؤسس FTX، في الأسبوع الماضي من قبل المدعين الأمريكيين بالاحتيال على مستثمري الأسهم والعملاء بمليارات الدولارات. لقد تبين أن الأموال تم تحويلها سرا من FTX إلى صندوق Bankman-hedge Fried ، Alameda Research ، الذي عمل كصانع سوق ، تاجر يزيد السيولة عن طريق شراء وبيع الأصول نفسها.

من غير المؤكد ما إذا كانت Binance أو Zhao تمتلكان أيضًا أي شركات صناعة سوق تستخدم منصتها. استلمت البورصة الأمريكية المنفصلة Binance.US مذكرة استدعاء من قبل لجنة الأوراق المالية والبورصات في ديسمبر 2020 ، طالبت فيها بتسليم البيانات الخاصة بجميع صناع السوق وأصحابها ونشاطهم التجاري.

كجزء من "الالتزام بالشفافية" ، شاركت Binance الشهر الماضي "لمحة" عن مقتنياتها من ستة رموز مهمة على موقعها على الإنترنت وتعهدت بمشاركة مجموعة كاملة من المعلومات في وقت لاحق غير محدد.

وفقًا لشركة البيانات Nansen ، بعد عمليات السحب وتقلبات الأسعار ، انخفضت الحيازات ، التي قُدرت بنحو 70 مليار دولار في وقت اللقطة في 10 نوفمبر إلى 54.7 مليار دولار بحلول 17 ديسمبر. العملات المستقرة "المرتبطة بالدولار: Tether الرائد في السوق و BUSD من Binance. وفقًا لبيانات نانسن ، BNB، رمز الملكية الخاص بـ Binance الذي أنشأته ، يمثل حوالي 9 ٪ من الأصول.

وفقًا لبيانات السوق ، BNB هي خامس أكبر عملة مشفرة قيد الاستخدام حاليًا ، بقيمة سوقية تبلغ حوالي 40 مليار دولار. يتم خصم رسوم التداول التي تفرضها Binance لمالكي الرموز. صرح Zhao أن BNB لا تستخدمه Binance كضمان. حصلت ألاميدا على قروض من FTX وغيرها من المقرضين باستخدام رمز FTT الداخلي للشركة كضمان.

زعم Zhao أن عمليات تدقيق عمليات تبادل العملات المشفرة لم تكن طريقة مؤكدة لإيقاف الإفلاس بعد زوال FTX. أخبر أحد المحاورين في TechCrunch ،

"المزيد من عمليات التدقيق جيدة حقًا ، لكنني لست متأكدًا مما إذا كانت ستمنع هذه الحالة بالذات."

في أبريل ، صرح تشاو في مؤتمر أن Binance قد تم "تدقيقه بالكامل". ورد Zhao بأن النتائج المالية لشركة Binance والميزانية العمومية تخضع للتدقيق من قبل جهات مستقلة

"عدة مدققين في مواقع مختلفة ... ليست كل القائمة في ذهني الآن."

وهو يدعم الآن عمليات التحقق من "إثبات الاحتياطيات" على مقتنيات العملات المشفرة في البورصات. يجب أن يكون المستخدمون قادرين على التحقق من خلال النظام من أن مقتنياتهم مدرجة في عمليات التحقق من بيانات blockchain وأن احتياطيات البورصة تتوافق مع أصولهم.

من أجل فحص مقتنيات البيتكوين الخاصة بها ، استأجرت Binance شركة المحاسبة Mazars. تم فحص المقتنيات حتى نهاية يوم واحد في نوفمبر من قبل الشركة. في تقرير صدر في 7 ديسمبر ، اكتشف Mazars أن Binance لديها المزيد بيتكوين الأصول من الخصوم المستحقة لمستخدميها. تم وصف الشيك ، المشار إليه باسم "مهمة إجراءات متفق عليها" ، على أنه "ليس مهمة تأكيد" حيث يقوم المدققون شخصيًا بالتصديق على شهاداتهم على الحسابات. ومع ذلك ، غرد تشاو ، "دليل مؤكد على الاحتياطيات. الشفافية. "

في وقت لاحق ، قام Mazars بإزالة صفحة الويب الخاصة بالتقرير من موقعه على الويب. ادعى جوش فولترز ، مدير الاتصالات ، يوم الجمعة ذلك

لقد علقت عمليات تدقيق إثبات الاحتياطيات لشركات العملات المشفرة لأنها قلقة بشأن الكيفية التي سيفسر بها الجمهور هذه التقارير.

قال سبعة محللين ومحامين وخبراء محاسبة على الرغم من أن نظام الفحص هذا يوفر بعض الأفكار حول احتياطيات البورصة ، إلا أنه لا يزال من الضروري إجراء تدقيق كامل.

النظام غير محمي لأنه يوفر فقط لقطة صغيرة من العملة المشفرة في البورصة ، وفقًا لاثنين من المحامين. وادعى آخرون أنه لا يمكنه تقديم نفس المستوى من المعلومات المالية عن الشركة مثل التدقيق التقليدي.

ادعى تودارو ، المحلل في Needham & Company ، أنه لا يوجد "لون حقيقي" في الميزانية العمومية لـ Binance.

بينما تحاول تعزيز الثقة ، تكشف الإيداعات أن كتب Binance عبارة عن صندوق أسود

هناك حاجة إلى حل اللغز

شفافية كاملة

إثبات الاحتياطيات

مقالات ذات صلة