يحاول Sam Bankman-Fried التوسط في إنقاذ FTX من منزله في جزر الباهاما

ناسو ، جزر الباهاما - على الرغم من طرده من عملاق العملة المشفرة الذي أسسه ، أخبر سام بانكمان-فريد شبكة سي إن بي سي أنه يحاول إغلاق صفقة بمليارات الدولارات لإنقاذ شركة FTX ، التي تقدمت بطلب للحصول على الفصل شنومك حماية الإفلاس في وقت سابق من هذا الشهر.

في مقابلة قصيرة مع CNBC في وقت متأخر من يوم الجمعة ، رفض مؤسس FTX إعطاء تفاصيل حول سقوط من مجموعة العملات المشفرة الخاصة به ، أو ما كان يعرفه بخلاف الالتزامات هو "مليارات الدولارات أكبر مما كنت أعتقد". رفض Bankman-Fried إجراء مقابلة على الكاميرا أو مناقشة موسعة في السجل. وقال إنه كان يركز على استرداد أموال العملاء ولا يزال يسعى لتأمين صفقة. 

"أعتقد أننا يجب أن نحاول الحصول على أكبر قدر ممكن من القيمة للمستخدمين. أنا أكره ما حدث وأتمنى بشدة أن أكون أكثر حرصًا ". 

أكد Bankman-Fried أيضًا أن هناك "مليارات" الدولارات في أصول العملاء في الولايات القضائية "حيث توجد أرصدة منفصلة" ، بما في ذلك في الولايات المتحدة ، وقال "هناك مليارات الدولارات من فرص التمويل المحتملة هناك" لجعل العملاء كاملين . 

ما كان في السابق إمبراطورية عالمية بقيمة 32 مليار دولار قد انهار في الأسابيع الأخيرة. وقع Rival Binance ملف خطاب نوايا لشراء FTX الأعمال التجارية الدولية حيث واجهت أزمة سيولة. لكن فريقها قرر أن البورصة كانت أبعد من الادخار ، مع أحد المديرين التنفيذيين في Binance يصف الميزانية العمومية كما لو أن "قنبلة انفجرت". تقدمت FTX بطلب الحماية بموجب الفصل 11 من الإفلاس في 11 نوفمبر وعينت جون راي في منصب الرئيس التنفيذي الجديد ، الذي تشمل خبرته في الشركة إعادة هيكلة إنرون في أعقاب انهيارها التاريخي. 

على الرغم من فقدان إمكانية الوصول إلى بريده الإلكتروني الخاص بشركته وجميع أنظمة الشركة ، يؤكد Bankman-Fried أنه يمكن أن يلعب دورًا في الخطوات التالية. أخبر مستثمرو رأس المال الاستثماري قناة CNBC أن الشاب البالغ من العمر 30 عامًا كان يدعو لمحاولة تأمين التمويل في الأسابيع الأخيرة. ومع ذلك ، قال المستثمرون إنهم لا يستطيعون تخيل أي شركة بميزانية عمومية كبيرة بما يكفي أو لديها استعداد للمخاطرة لإنقاذ FTX المحاصر. 

وفقًا للخبراء القانونيين ، سيتم النظر إلى صفقة طويلة الأمد بوساطة SBF بنفس طريقة عرض أي عرض إنقاذ تنافسي.

قال آدم ليفيتين ، أستاذ القانون بجامعة جورجتاون ومدير شركة Gordian Crypto Advisors: "إنه لا يختلف عن أي طرف ثالث في هذه المرحلة ، بخلاف حقيقة أنه مساهم أغلبية في FTX". "يمكنه أن يأتي إلى ديلاوير مع عرض غير مرغوب فيه ، ويقول إنني أريد شراء جميع الدائنين مقابل سعر. ولكن يجب أن تتم الموافقة على ذلك من قبل محكمة الإفلاس - لا يمكنه إجبار صفقة ".

قال الرئيس التنفيذي الجديد لشركة FTX أيضًا إنه منفتح على خطة الإنقاذ. قال جون راي يوم السبت إن شركة التشفير تتطلع إلى بيع أو إعادة هيكلة إمبراطوريتها العالمية. 

"استنادًا إلى المراجعة التي أجريناها على مدار الأسبوع الماضي ، يسعدنا أن نعلم أن العديد من الشركات التابعة الخاضعة للتنظيم أو المرخصة لـ FTX ، داخل وخارج الولايات المتحدة ، لديها ميزانيات مذيبة وإدارة مسؤولة وامتيازات قيمة" ، قال رئيس FTX جون راي ، محمد في بيان ، مضيفًا أن "استكشاف المبيعات أو إعادة الرسملة أو المعاملات الاستراتيجية الأخرى يمثل أولوية" في الأسابيع المقبلة.

بعد مراجعة الحالة المالية لشركة FTX الأسبوع الماضي ، قال راي إنه لم يسبق له مثيل "مثل هذا الفشل الكامل لضوابط الشركة وهذا الغياب التام للمعلومات المالية الجديرة بالثقة "في حياته المهنية التي استمرت 40 عامًا. وأضاف أن بانكمان فرايد وكبار المسؤولين التنفيذيين كانوا "مجموعة صغيرة جدًا من الأفراد عديمي الخبرة وغير المتمرسين والذين يحتمل أن يكونوا معرضين للخطر" ، واصفًا الوضع بأنه "غير مسبوق".

قد ينخفض ​​جزء من قدرة Bankman-Fried على إبرام صفقة إلى أي اختصاص قضائي له دور أكبر في عملية الإفلاس.

في ملف حديث ، استشهد راي الرئيس التنفيذي الجديد لشركة FTX ب محادثة مع مراسل Vox الأسبوع الماضي حيث اقترح Bankman-Fried أن العملاء سيكونون في وضع أفضل إذا تمكنا "نحن" من "كسب معركة قضائية ضد ولاية ديلاوير". وقال أيضًا لـ Vox إنه "يأسف" لإعلان إفلاس الفصل 11 ، والذي أخرج أي إعادة هيكلة FTX من سيطرته ، مضيفًا "المنظمون fk".

المليارات من أصول عملاء FTX عالقة الآن في مأزق بين محكمة الإفلاس في ولاية ديلاوير ، و التصفية في جزر البهاما. 

وضع جون راي FTX وأكثر من 100 شركة تابعة تحت حماية الفصل 11 من الإفلاس في ولاية ديلاوير - لكن ذلك لم يشمل FTX Digital Markets ، التي يقع مقرها في جزر الباهاما. لا تمتلك شركة FTX ومقرها ناسو أي كيانات أخرى أو تتحكم فيها ، وفقًا للمخطط التنظيمي المقدم من Ray.

استأجرت لجنة الأوراق المالية في جزر البهاما مصفييها للإشراف على استرداد الأصول ودعم عملية الفصل 15 في نيويورك ، والتي تمنح الممثلين الأجانب الاعتراف في الإجراءات الأمريكية. كجزء من تلك العملية ، المنظمين جزر البهاما محمد قاموا بتحويل العملات المشفرة للعملاء إلى حساب آخر "لحماية" الدائنين والعملاء. كما زعمت أن عملية الإفلاس بموجب الفصل 11 في الولايات المتحدة لا تنطبق عليهم. 

تتحرك جزر الباهاما في مواجهة ما يحدث في ولاية ديلاوير.

وزعمت ملكية FTX أن عمليات السحب هذه كانت "غير مصرح بها" واتهمت حكومة جزر البهاما بالعمل مع Bankman-Fried في هذا التحويل. تحدى فريق القيادة الجديد لشركة FTX المصفين في جزر الباهاما ، وطلب من المحكمة الأمريكية التدخل أثناء فرض إيقاف تلقائي - وهي ميزة قياسية في إجراءات الفصل 11. عادةً ما يُقصد بالإفلاس عزل الأصول للتأكد من أنه لا يمكن المساس بها دون موافقة المحكمة.

زعم فريق FTX أن مجموعة جزر البهاما ليس لها الحق في نقل الأموال ووصف عمليات السحب في جزر البهاما بأنها "غير مصرح بها". قدرت شركة البيانات Elliptic قيمة التحويل ، الذي كان يعتقد في البداية أنه اختراق ، بنحو 477 مليون دولار.

قال دانييل بيسيكوف ، الشريك في لوب أند لوب: "هناك بعض القضايا التي تتطلب التنسيق أو القتال لمعرفة - ستكون هناك بعض المناورات عندما يتعلق الأمر بالأصول في جزر الباهاما مقابل الولايات المتحدة". "سكان جزر البهاما يأخذون قراءة أوسع لتفويضهم والولايات المتحدة تأخذ قراءة فنية أكثر."

تعود الفوضى المتعلقة بالإفلاس جزئيًا إلى المحاسبة الفوضوية من جانب FTX. في ظل قيادة Bankman-Fried ، قال جون راي إن الشركة "لم تحافظ على سيطرة مركزية على أموالها" - "لم تكن هناك قائمة دقيقة بالحسابات المصرفية والموقعين" - و "الاهتمام غير الكافي بالجدارة الائتمانية للشركاء المصرفيين". 

قد يعود جزء من دافع جزر البهاما للسيطرة إلى المصالح الاقتصادية. استضافت FTX مؤتمرًا ماليًا رفيع المستوى مع SALT في ناسو وخططت لاستثمار 60 مليون دولار في مقر جديد شبهه أحد كبار التنفيذيين بحرم Google أو Apple في Silicon Valley. 

يتعلق بعضها بحماية الدائنين المحليين - فهذه شركة من جزر البهاما. وقال ليفيتين من جامعة جورجتاون ، إن هناك أيضًا الكثير من الأموال التي يمكن جنيها لشركات المحاماة المحلية في جزر البهاما ، فلديك تأثير تدريجي كامل. "سيكون هناك مستوى ما من التنافس بين محكمة الإفلاس في ديلاوير والمنظم في جزر البهاما."

يقول بعض الخبراء إن بانكمان-فرايد ربما يسعى للحصول على خطة إنقاذ لتقليل مسؤوليته الجنائية وإمكانية سجنه. ولم يرد بنك بانكمان فرايد على طلب للتعليق على الاتهامات المحتملة.

قال جاستن دانيلويتز ، الشريك في Saul Ewing الذي يركز على جرائم ذوي الياقات البيضاء ، في حين أن احتمالات تدفق أي شخص لجعل FTX كاملة "غير مرجحة إلى حد كبير نظرًا للخسائر المذهلة" ، فإن التخفيف من خسائر العملاء يمكن أن يكون تكتيكًا لتبدو أفضل في العيون من المحكمة.

قال Danilewitz: "غالبًا ما يكون هذا أمرًا مستحسنًا للغاية إذا كان المدعى عليه في مأزق حقيقي والدليل مقنع - إنها فكرة جيدة أن تحاول إجراء التعديلات بأسرع ما يمكن".

شبّه البعض هذه النتيجة بما حدث في MF Global ، التي كان يديرها سابقًا الحاكم السابق لنيوجيرسي جون كورزين. اتُهمت الشركة باستخدام أموال العملاء لدفع فواتير الشركة. لكن Corzine استقر مع CFTC مقابل 5 ملايين دولار ، دون الاعتراف أو نفي سوء السلوك.

وقال دانيلويتز إن هذا النهج قد يأتي بنتائج عكسية. قد "تعكس هذه الخطوة درجة من اللوم أو يُنظر إليها على أنها اعتراف ، ويتحمل شخص ما المسؤولية عما حدث".

حتى إذا تمكن Bankman-Fried من لعب دور في استرداد الأموال من خلال خطة الإنقاذ ، أو اكتساب المزيد من السيطرة بطريقة أو بأخرى من خلال عملية تصفية جزر البهاما ، فقد يواجه سنوات من المعارك القانونية من الاحتيال السلكي المحتمل إلى التقاضي المدني.

يتطلب الاحتيال البرقي دليلًا على أن المدعى عليه شارك في مخطط للاحتيال ، واستخدم الأسلاك بين الولايات لتحقيق ذلك. الحد الأقصى القانوني هو 20 عامًا كحد أقصى ، بالإضافة إلى الغرامات. وصفها Danilewitz بأنها "الأداة المفضلة للمدعي العام الفيدرالي في صندوق الأدوات". وقال إن السؤال الرئيسي يتعلق بقصد المدعى عليه. "هل كان هذا كله حادث مؤسف كبير ، أم كان هناك سوء سلوك متعمد يمكن أن يؤدي إلى مسؤولية جنائية فيدرالية؟"

آخرون لديهم تشبيه الوضع القانوني لبنكمان-فرايد لبيرني مادوف وإليزابيث هولمز الأخيرة يوم الجمعة حكم عليه بالسجن لمدة 11 عن الاحتيال بعد خداع المستثمرين بشأن الفعالية المزعومة لتقنية فحص الدم الخاصة بشركتها.

قال ليفيتين من جامعة جورج تاون: "كان يجب ألا يجعله الحكم على ثيرانوس يشعر بالرضا". "لديه مخاطرة حقيقية هنا. هناك احتمال وجود مسؤولية جنائية ومسؤولية مدنية ".