الربح من ازدهار الليثيوم مع هذه الأسهم

كان لصعود السيارات الكهربائية تأثير عميق على عدد من الصناعات. يعني التحول من الاحتراق الداخلي إلى المركبات الكهربائية أن الطلب على النفط والغاز سينخفض ​​بمرور الوقت ، كما سينخفض ​​الطلب على بعض أجزاء مركبات الاحتراق الداخلي التي لم تعد مطلوبة مع المركبات الكهربائية ، مثل المحرك ونظام الدفع وأنظمة الانبعاثات.

بالإضافة إلى تقليل الطلب في مناطق معينة ، تشهد صناعة السيارات الكهربائية المزدهرة ارتفاعًا في الطلب على المنتجات المتخصصة سابقًا - مثل الليثيوم - إلى مستويات غير مسبوقة. يؤدي التراجع التدريجي للاحتراق الداخلي ، والارتفاع المتناسب في السيارات التي تعمل بالطاقة الكهربائية ، إلى زيادة الطلب على الليثيوم والمواد الأخرى التي تثري الشركات التي تستخرج تلك المواد الخام.

دعنا نلقي نظرة على ثلاثة أسهم لتعدين الليثيوم يتم وضعها بشكل جيد للطلب المستقبلي على الليثيوم ، ولكنها أيضًا تدفع أرباحًا منتظمة للمساهمين.

تعدين الليثيوم عالميًا

الليثيوم هو مصدر طبيعي لا يوجد سوى في أماكن قليلة في العالم. يعد المعدن مكونًا مهمًا في إنتاج البطاريات ، وبالنظر إلى أن الطلب على البطاريات يرتفع بشدة على مستوى العالم بسبب ارتفاع المركبات الكهربائية ، فقد أصبح الليثيوم موضع تركيز حاد في السنوات الأخيرة.

يمكن استخراج الليثيوم بثلاث طرق ، لكن طريقتين فقط قابلة للتطبيق تجاريًا حاليًا. أولاً ، يمكن استخراج الليثيوم من رواسب المحلول الملحي في المياه الجوفية. تقتصر هذه الطريقة في الغالب على أمريكا الجنوبية ، حيث إنها غير منتشرة في أجزاء أخرى من العالم. ثانيًا ، يمكن استخراج الليثيوم من الصخور الصلبة ، والتي تتشكل عندما تبرد الصهارة المتدفقة من الحمم البركانية وتتصلب. هذه الطريقة أكثر شيوعًا. ثالثًا ، يوجد الليثيوم في الصلصال في أجزاء معينة من العالم ، ولكن لم يتم العثور على هذه الطريقة لتكون قابلة للتطبيق تجاريًا حتى الآن.

تعد عملية تعدين الليثيوم مهمة لأن هذا يعني أن مناطق معينة فقط من العالم لديها إمكانية الوصول إلى الليثيوم ، ناهيك عن القدرة على استخراجها بكميات كبيرة. يساعد ذلك في تفسير سبب تركيز إنتاج التعدين تمامًا ، وكذلك الاحتياطيات العالمية. تميل السلع مثل النفط أو الذهب إلى الحصول على إمدادات كبيرة في مجموعة متنوعة من الأماكن حول العالم ، مع وجود العديد من الشركات التي توفر هذه السلع. الليثيوم شديد التركيز ، مما يعني أن بعض الشركات لها تأثير كبير ، وبالتالي فهي مهمة للمستثمرين.

تحتوي أستراليا على أكثر من نصف احتياطيات العالم المعروفة من الليثيوم ، وهي ثاني أكبر منتج لليثيوم سنويًا بعد تشيلي. هذا البلد لديه ثاني أكبر احتياطي من الليثيوم ، أي حوالي نصف مستوى أستراليا. وبسبب هذا ، يمثل 11 منجمًا فقط في جميع أنحاء العالم ما يقرب من 100 ٪ من إجمالي إنتاج الليثيوم.

الرومانسية الكيميائية الخاصة بك؟

أول مخزون لدينا هو شركة Albemarle Corp. (ALB) ، وهي شركة تقوم بتطوير وتصنيع وتسويق المواد الكيميائية المتخصصة في جميع أنحاء العالم. تعمل الشركة على ثلاثة قطاعات: الليثيوم والبروم والمواد المحفزة. يقدم قطاع الليثيوم العديد من المنتجات القائمة على الليثيوم لاستخدامها في إنتاج البطاريات ، وهذا هو السبب في أن Albemarle هو مخزون نعتقد أنه يمكن أن يستفيد من طفرة الليثيوم. تمتلك Albemarle أعمالًا أخرى أيضًا ، لذا فهي ليست مجرد لعبة على الليثيوم. ومع ذلك ، شهد الليثيوم ارتفاعًا في إيرادات ألبيمارل ، حيث من المفترض أن ينتج عام 2023 ثلاثة أضعاف الإيرادات التي حققتها ألبيمارل في عام 2021.

تأسست الشركة في عام 1887 ، ومن المفترض أن تحقق عائدات تصل إلى 7.2 مليار دولار هذا العام ، ويبلغ رأس مالها السوقي 33 مليار دولار. وهذا يجعل Albemarle أكبر شركة ليثيوم في العالم من حيث القيمة السوقية.

نعتقد أن Albemarle ، على الرغم من نموها المذهل بالفعل ، يمكنها الاستمرار في زيادة أرباحها بنسبة 7.5٪ سنويًا في المستقبل المنظور. يجب أن ترتفع الإيرادات حتى عام 2023 ، لكننا نلاحظ أن الشركة ستصل إلى سقف من حيث الإنتاج ، وبالتالي الإيرادات. بالإضافة إلى ذلك ، تستمر التكاليف في الارتفاع ، ولا يمكن توقع تكرار الارتفاع الأولي في أسعار الليثيوم.

تتمتع الشركة بمجموعة جذابة للغاية من زيادة الأرباح على مدار 27 عامًا ، وهي ترفع المدفوعات بمعدل قوي بشكل عام. هذا يعني أن Albemarle هو سهم قوي لنمو الأرباح ، لكننا نلاحظ أن العائد صغير جدًا عند 0.6 ٪ فقط. في حين أن هذا العائد غير جذاب ، إلا أن الشركة لديها توقعات نمو أرباح قوية في المستقبل.

مسرحية الليثيوم في أمريكا الجنوبية

سهمنا التالي هو Sociedad Quimica y Minera de Chile SA (متر مربع) ، وهي شركة تنتج وتوزع مغذيات نباتية خاصة ، واليود ومشتقاته ، والليثيوم ومشتقاته ، وكذلك المواد الكيميائية الأخرى والمنتجات ذات الصلة. مثل Albemarle ، فإن Sociedad Quimica هي شركة متنوعة ، وبالتالي فهي ليست مجرد لعبة على الليثيوم. ومع ذلك ، استفاد Sociedad Quimica من طفرة الليثيوم ، ونتوقع أن يستمر ذلك.

تأسست الشركة عام 1968 ، ومقرها تشيلي ، التي تحتوي على ثاني أكبر احتياطي من الليثيوم في العالم. بلغت الإيرادات التي بلغت 11 مليار دولار تقريبًا هذا العام أكثر من أربعة أضعاف ما كانت عليه في عام 2021 بسبب طفرة الليثيوم.

من الواضح أننا لا نتوقع أن يستمر هذا النوع من النمو ، ولكن يجب أن تظل قاعدة إيرادات الشركة مرتفعة جدًا بالقرب من 11 مليار دولار في المستقبل المنظور.

ليس لدى Sociedad Quimica خط زيادة في توزيعات الأرباح للتحدث عنها ، ولكن هذا لأنه يدفع أرباحًا متغيرة بناءً على أرباح تلك السنوات والتدفقات النقدية. بالنسبة لعام 2022 ، على سبيل المثال ، يبلغ إجمالي توزيعات الأرباح المُعلن عنها لسعر الصرف البديل في الولايات المتحدة 7.64 دولارًا أمريكيًا للسهم الواحد. هذا جيد لعائد ما يقرب من 8 ٪ على سعر السهم الحالي. بينما تعتمد الأرباح المستقبلية على الأرباح ، نعتقد أن Sociedad Quimica من المرجح أن تكون ذات عائد مرتفع في المستقبل المنظور.

اذهب إلى الأسفل للحصول على الليثيوم والأرباح

مخزوننا الثالث هو Mineral Resources Ltd. (مالرف) ، وهي شركة تدير أعمال خدمات تعدين وتعدين متنوعة مقرها أستراليا. تمتلك الشركة العديد من خطوط الأعمال خارج الليثيوم ، ولكن مثل غيرها في هذه القائمة ، يهيمن مكون البطارية على أعمال الشركة هذه الأيام.

تأسست الشركة في عام 1993 ، ومن المفترض أن تحقق عائدات تبلغ حوالي 4.3 مليار دولار هذا العام ، أي ما يقرب من ضعف مستوى عام 2021. نتوقع أن تنمو الإيرادات بقوة مرة أخرى العام المقبل قبل أن تصل إلى مرحلة الاستقرار ، على غرار سوسيداد كويميكا.

أيضًا مثل Sociedad Quimica ، تدفع Mineral Resources عائدًا متغيرًا. بلغ إجمالي أرباح العام الماضي 2.04 دولار لكل سهم ، في حين أن أرباح هذا العام كانت 0.68 دولار فقط. من المستحيل التنبؤ بما ستدفعه الشركة من سنة إلى أخرى ، لكننا نتوقع أن تظل الأرباح الموزعة في المستقبل المنظور بالنظر إلى آفاق النمو التي تمتلكها الشركة ، خاصة إذا ظل سعر الليثيوم قويًا.

افكار اخيرة

أدى صعود المركبات الكهربائية إلى ظهور طلب هائل فجأة على مركبات معينة ، مع وجود الليثيوم في أعلى القائمة. نظرًا لتركيز عمليات تعدين الليثيوم ، لا توجد العديد من الشركات التي ستستفيد من طلب ازدهار المركبات الكهربائية من الليثيوم.

نحن نرى Albemarle و Sociedad Quimica و Mineral Resources على أنها ثلاثة أسهم ليس لها فقط حجم ونطاق هائلين ، ولكن آفاق نمو جيدة ، والاستعداد والقدرة على إعادة رأس المال إلى المساهمين من خلال توزيعات الأرباح.