كانت أسهم الطاقة هي الاستثمار النجمي هذا العام. حان الوقت الآن لبيعها وكهرباء محفظتك قبل أن يركز المستثمرون مرة أخرى على رياح الصناعة المعاكسة طويلة الأجل.
هناك مجموعة من الرياح المعاكسة التي يمكن أن تهدد الطفرة: ارتفاع مخاطر الركود ورد فعل المستهلك من ارتفاع أسعار البنزين والدفع لإمداد اقتصادنا بالكهرباء.
بدأ سوق الأسهم يدرك ذلك.
اختيار قطاع الطاقة SPDR ETF
XLE ،
-3.48٪
ارتفع بنسبة 66 ٪ منذ بداية العام حتى إغلاق أعلى مستوى لهذا العام في 8 يونيو حيث أدى الغزو الروسي لأوكرانيا في فبراير جنبًا إلى جنب مع زيادة الطلب من تعافي الاقتصاد العالمي من COVID إلى ارتفاع أسعار النفط إلى مستويات لا يمكن تصورها.
غرب تكساس الوسيط
CL.1 ،
-0.20٪,
سجل المؤشر الأمريكي لأسعار النفط أعلى مستوى له في 52 أسبوعًا عند 123.70 دولارًا في 8 مارس وما زال يتداول فوق 110 دولارات. بالمقارنة ، في السنوات الأربع التي سبقت جائحة COVID في عام 2020 ، تم تداول أسعار النفط بشكل عام بين 50 و 70 دولارًا للبرميل.
منذ 8 يونيو ، مع ذلك ، انزلقت مؤسسة التدريب الأوروبية عن 20٪ ، وهي العلامة التقليدية للسوق الهابطة.
فيما يلي ثلاثة أسباب لتأمين أرباحك الآن:
مخاطر الركود في ارتفاع
يقوم الاحتياطي الفيدرالي برفع أسعار الفائدة وتقليص ميزانيته العمومية في محاولة لترويض التضخم - والذي كان مدفوعًا في جزء كبير منه بارتفاع أسعار الطاقة.
قد تكون النتيجة ركودًا. وهذا ليس جيدًا لأسعار النفط ، التي تعتبر تاريخيًا شديدة الحساسية للركود الاقتصادي ، أو أسهم شركات الطاقة ، التي تميل هوامش ربحها إلى الارتفاع جنبًا إلى جنب مع أسعار النفط.
تزامنت جميع حالات الركود الاقتصادي الأخيرة مع انخفاض كبير ومفاجئ في أسعار النفط الخام ، بما في ذلك فقاعة التكنولوجيا لعام 2000 ، وهجمات 11 سبتمبر ، والركود الكبير عام 2008 ، والوباء في عام 2020.
هدأت أسعار النفط في الأسابيع الأخيرة ، وقد يشتد هذا الاتجاه في ضوء خطر الركود. بعض المستثمرين ، بما في ذلك المدير التنفيذي لشركة ARK Invest ، كاثي وود, واستراتيجيي سوق الأسهم نعتقد أننا بالفعل في حالة ركود.
طلب تدمير
مع ارتفاع أسعار النفط ، هناك علامات على رد فعل المستهلك ، مما أدى إلى تدمير الطلب على النفط. هذا سيء لأرباح شركة النفط.
انخفض متوسط الطلب على البنزين لأربعة أسابيع إلى 9.016 مليون برميل يوميًا ، اعتبارًا من 10 يونيو 2022 ، بالنسبة الى إدارة معلومات الطاقة الأمريكية ، انخفاضًا من 9.116 مليون برميل يوميًا قبل عام.
يبلغ المعدل الوطني للغالون من الغاز 4.88 دولار للغالون مقارنة بـ 3.099 دولار قبل عام واحد ، بالنسبة الى AAA.
قوى السوق تعمل. نعم ، هناك حد لمقدار ما سيدفعه المستهلكون مقابل البنزين.
كهربة اقتصادنا
ليس سراً أن السيارات الكهربائية هي محور تحول الطاقة العالمي لدينا. ومع ذلك ، فإن هذا يؤجج المخاوف بشأن ذروة الطلب على النفط ، والأكثر إثارة للقلق بالنسبة للمستثمرين ، ارتفاع أرباح النفط.
يضع المستهلكون أموالهم بشكل متزايد في مكان ما من خلال شراء السيارات الكهربائية. وصلت مبيعات السيارات الكهربائية العالمية إلى 6.6 مليون سيارة في عام 2021 ، بالنسبة الى وكالة الطاقة الدولية. وينوي 52٪ من المستهلكين الذين يخططون لشراء سيارة في العامين المقبلين شراء سيارة كهربائية أو هجينة ، بحسب لدراسة EY صدر في مايو.
التحول إلى سيارة كهربائية يقلل بشكل دائم من الطلب على النفط. انخفاض الطلب يعني بيع نفط أقل. وهذا يعني أرباحًا أقل لمخزونات النفط. فترة.
في حين أن هذا ليس خبراً ، من المهم أن ندرك اللحظة الفريدة التي تواجه الأسهم الآن: التقاء الأحداث التي قد تحدث مرة واحدة في العمر حيث يأخذ سوق الأسهم استراحة من التسعير في الرياح المعاكسة طويلة الأجل لقطاع الطاقة وبدلاً من ذلك التركيز على المحفزات الصاعدة قصيرة المدى. وقد أدى ذلك ، وليس من المستغرب ، إلى ارتفاع أسعار الأسهم لقطاع الطاقة - أسعار قد لا نشهدها مرة أخرى.
خذ شركة إكسون موبيل على سبيل المثال
XOM ،
-3.69٪.
أغلق السهم عند مستوى قياسي بلغ 105.57 دولارًا في 8 يونيو ، متجاوزًا الذروة السابقة للسهم في مايو 2014. حتى مع انخفاض إكسون موبيل بحوالي 15٪ منذ هذا الرقم القياسي الجديد ، لا يزال السهم مرتفعًا بنحو 46٪ منذ بداية العام حتى تاريخه.
الآن هو الوقت المناسب للمستثمرين لبيع مخزون النفط والطاقة الخاص بهم قبل أن يتلاشى ارتداد أسعار النفط التي يقودها COVID والجغرافيا السياسية.
هناك قول مأثور قديم في وول ستريت يشير إلى أنك لن تتسبب في أي ضرر من خلال جني الأرباح.
كهربة محفظتك
من وجهة نظرنا ، يجب على المستثمرين تجنب الشركات التي تعتمد على الوقود الأحفوري تمامًا وإنشاء محافظ متنوعة تتضمن الكهرباء مثل الألواح الشمسية وطاقة الرياح والمركبات الكهربائية والبطاريات ، والتي تتوسع جميعها بشكل كبير.
لكن احذر: بعض الشركات التي تبدو "خضراء" لا تزال لديها إيرادات مرتبطة بصناعة الوقود الأحفوري. بدلاً من ذلك ، ضع في اعتبارك الأسهم والأموال التي لديها لا مصادر الدخل التي تخدم صناعة الوقود الأحفوري.
بينما الأسماء المنزلية مثل تسلا
TSLA ،
-1.79٪
ونيو
NIO ،
-2.24٪
تلائم هذا المعيار ، هناك الكثير من الأسماء غير المعروفة مثل ABB
ABB ،
+ 0.04٪
ABB ،
-0.25٪
ABBN ،
-1.34٪,
WESCO الدولية
مجلس الكنائس العالمي ،
-2.59٪
و Ideanomics
آيدكس ،
-2.99٪
التي تلعب دورًا مهمًا في تطوير وصيانة البنية التحتية للشبكة الكهربائية.
زاك شتاين هو المؤسس المشارك ورئيس الاستثمار في كربون كولكتيف، شركة استشارية استثمارية تركز على المناخ.
المصدر: https://www.marketwatch.com/story/sell-exxon-mobil-and-other-energy-stocks-before-these-headwinds-once-again-hit-prices-11656527286؟siteid=yhoof2&yptr=yahoo
الرأي: قم ببيع شركة Exxon Mobil وأسهم الطاقة الأخرى قبل أن تضرب هذه الرياح المعاكسة الأسعار مرة أخرى
كانت أسهم الطاقة هي الاستثمار النجمي هذا العام. حان الوقت الآن لبيعها وكهرباء محفظتك قبل أن يركز المستثمرون مرة أخرى على رياح الصناعة المعاكسة طويلة الأجل.
هناك مجموعة من الرياح المعاكسة التي يمكن أن تهدد الطفرة: ارتفاع مخاطر الركود ورد فعل المستهلك من ارتفاع أسعار البنزين والدفع لإمداد اقتصادنا بالكهرباء.
بدأ سوق الأسهم يدرك ذلك.
اختيار قطاع الطاقة SPDR ETF
-3.48٪
XLE ،
ارتفع بنسبة 66 ٪ منذ بداية العام حتى إغلاق أعلى مستوى لهذا العام في 8 يونيو حيث أدى الغزو الروسي لأوكرانيا في فبراير جنبًا إلى جنب مع زيادة الطلب من تعافي الاقتصاد العالمي من COVID إلى ارتفاع أسعار النفط إلى مستويات لا يمكن تصورها.
غرب تكساس الوسيط
-0.20٪ ,
CL.1 ،
سجل المؤشر الأمريكي لأسعار النفط أعلى مستوى له في 52 أسبوعًا عند 123.70 دولارًا في 8 مارس وما زال يتداول فوق 110 دولارات. بالمقارنة ، في السنوات الأربع التي سبقت جائحة COVID في عام 2020 ، تم تداول أسعار النفط بشكل عام بين 50 و 70 دولارًا للبرميل.
منذ 8 يونيو ، مع ذلك ، انزلقت مؤسسة التدريب الأوروبية عن 20٪ ، وهي العلامة التقليدية للسوق الهابطة.
فيما يلي ثلاثة أسباب لتأمين أرباحك الآن:
مخاطر الركود في ارتفاع
يقوم الاحتياطي الفيدرالي برفع أسعار الفائدة وتقليص ميزانيته العمومية في محاولة لترويض التضخم - والذي كان مدفوعًا في جزء كبير منه بارتفاع أسعار الطاقة.
قد تكون النتيجة ركودًا. وهذا ليس جيدًا لأسعار النفط ، التي تعتبر تاريخيًا شديدة الحساسية للركود الاقتصادي ، أو أسهم شركات الطاقة ، التي تميل هوامش ربحها إلى الارتفاع جنبًا إلى جنب مع أسعار النفط.
تزامنت جميع حالات الركود الاقتصادي الأخيرة مع انخفاض كبير ومفاجئ في أسعار النفط الخام ، بما في ذلك فقاعة التكنولوجيا لعام 2000 ، وهجمات 11 سبتمبر ، والركود الكبير عام 2008 ، والوباء في عام 2020.
هدأت أسعار النفط في الأسابيع الأخيرة ، وقد يشتد هذا الاتجاه في ضوء خطر الركود. بعض المستثمرين ، بما في ذلك المدير التنفيذي لشركة ARK Invest ، كاثي وود, واستراتيجيي سوق الأسهم نعتقد أننا بالفعل في حالة ركود.
طلب تدمير
مع ارتفاع أسعار النفط ، هناك علامات على رد فعل المستهلك ، مما أدى إلى تدمير الطلب على النفط. هذا سيء لأرباح شركة النفط.
انخفض متوسط الطلب على البنزين لأربعة أسابيع إلى 9.016 مليون برميل يوميًا ، اعتبارًا من 10 يونيو 2022 ، بالنسبة الى إدارة معلومات الطاقة الأمريكية ، انخفاضًا من 9.116 مليون برميل يوميًا قبل عام.
يبلغ المعدل الوطني للغالون من الغاز 4.88 دولار للغالون مقارنة بـ 3.099 دولار قبل عام واحد ، بالنسبة الى AAA.
قوى السوق تعمل. نعم ، هناك حد لمقدار ما سيدفعه المستهلكون مقابل البنزين.
كهربة اقتصادنا
ليس سراً أن السيارات الكهربائية هي محور تحول الطاقة العالمي لدينا. ومع ذلك ، فإن هذا يؤجج المخاوف بشأن ذروة الطلب على النفط ، والأكثر إثارة للقلق بالنسبة للمستثمرين ، ارتفاع أرباح النفط.
يضع المستهلكون أموالهم بشكل متزايد في مكان ما من خلال شراء السيارات الكهربائية. وصلت مبيعات السيارات الكهربائية العالمية إلى 6.6 مليون سيارة في عام 2021 ، بالنسبة الى وكالة الطاقة الدولية. وينوي 52٪ من المستهلكين الذين يخططون لشراء سيارة في العامين المقبلين شراء سيارة كهربائية أو هجينة ، بحسب لدراسة EY صدر في مايو.
التحول إلى سيارة كهربائية يقلل بشكل دائم من الطلب على النفط. انخفاض الطلب يعني بيع نفط أقل. وهذا يعني أرباحًا أقل لمخزونات النفط. فترة.
في حين أن هذا ليس خبراً ، من المهم أن ندرك اللحظة الفريدة التي تواجه الأسهم الآن: التقاء الأحداث التي قد تحدث مرة واحدة في العمر حيث يأخذ سوق الأسهم استراحة من التسعير في الرياح المعاكسة طويلة الأجل لقطاع الطاقة وبدلاً من ذلك التركيز على المحفزات الصاعدة قصيرة المدى. وقد أدى ذلك ، وليس من المستغرب ، إلى ارتفاع أسعار الأسهم لقطاع الطاقة - أسعار قد لا نشهدها مرة أخرى.
خذ شركة إكسون موبيل على سبيل المثال
-3.69٪ .
XOM ،
أغلق السهم عند مستوى قياسي بلغ 105.57 دولارًا في 8 يونيو ، متجاوزًا الذروة السابقة للسهم في مايو 2014. حتى مع انخفاض إكسون موبيل بحوالي 15٪ منذ هذا الرقم القياسي الجديد ، لا يزال السهم مرتفعًا بنحو 46٪ منذ بداية العام حتى تاريخه.
الآن هو الوقت المناسب للمستثمرين لبيع مخزون النفط والطاقة الخاص بهم قبل أن يتلاشى ارتداد أسعار النفط التي يقودها COVID والجغرافيا السياسية.
هناك قول مأثور قديم في وول ستريت يشير إلى أنك لن تتسبب في أي ضرر من خلال جني الأرباح.
كهربة محفظتك
من وجهة نظرنا ، يجب على المستثمرين تجنب الشركات التي تعتمد على الوقود الأحفوري تمامًا وإنشاء محافظ متنوعة تتضمن الكهرباء مثل الألواح الشمسية وطاقة الرياح والمركبات الكهربائية والبطاريات ، والتي تتوسع جميعها بشكل كبير.
لكن احذر: بعض الشركات التي تبدو "خضراء" لا تزال لديها إيرادات مرتبطة بصناعة الوقود الأحفوري. بدلاً من ذلك ، ضع في اعتبارك الأسهم والأموال التي لديها لا مصادر الدخل التي تخدم صناعة الوقود الأحفوري.
بينما الأسماء المنزلية مثل تسلا
-1.79٪
-2.24٪
+ 0.04٪
TSLA ،
ونيو
NIO ،
تلائم هذا المعيار ، هناك الكثير من الأسماء غير المعروفة مثل ABB
ABB ،
ABB ،
-0.25٪
ABBN ،
-1.34٪ ,
-2.59٪
-2.99٪
WESCO الدولية
مجلس الكنائس العالمي ،
و Ideanomics
آيدكس ،
التي تلعب دورًا مهمًا في تطوير وصيانة البنية التحتية للشبكة الكهربائية.
زاك شتاين هو المؤسس المشارك ورئيس الاستثمار في كربون كولكتيف، شركة استشارية استثمارية تركز على المناخ.
المصدر: https://www.marketwatch.com/story/sell-exxon-mobil-and-other-energy-stocks-before-these-headwinds-once-again-hit-prices-11656527286؟siteid=yhoof2&yptr=yahoo