يرى مايكل بيري أن الركود يلوح في الأفق - لكن هذا لم يمنعه من الشراء في هذين السهمين

هل تشعر بالقلق من احتمال حدوث ركود العام المقبل؟ حسنًا ، هذا يبدو وكأنه سيناريو معتدل ، إذا كان تشخيص مايكل بيري هو أي شيء يجب أن يمر به.

يعتقد المستثمر الذي تم توثيق رهانه الشهير ضد سوق الإسكان في الولايات المتحدة في "The Big Short" ، أن "الركود متعدد السنوات" من المحتمل أن يكون واردًا - وواحد أكثر حدة مما هو متوقع حاليًا. يأتي هذا البيان بعد التحذيرات السابقة المتعلقة بالاقتصاد ، مثل التنبؤ العام الماضي بأن "أم جميع الانهيارات" قادمة ، بينما يشير أيضًا مؤخرًا إلى أن الأوقات السيئة المقبلة قد تتصدر تلك الخاصة بالركود العظيم.

حسنًا ، لذلك من الآمن أن نقول إن Burry ليس مفرطًا في التفاؤل بشأن حالة الاقتصاد وإلى أين يتجه. ومع ذلك ، فإن ذلك لم يمنع بري من تحميل الأسهم التي يعتقد أنها قوية بما يكفي لتحمل الركود الذي يلوح في الأفق.

لقد قمنا بتتبع اثنين من مشترياته الأخيرة واستخدمنا ملف قاعدة بيانات TipRanks لمعرفة ما إذا كان محللو Street يتفقون على أن هذه الأسماء توفر ملاذًا آمنًا في الأوقات العصيبة. التفاصيل هنا.

مجموعة GEO (جيو)

هل يعتقد بيري أن الركود القادم سيكون نعمة للسجون الخاصة ومنشآت الصحة العقلية؟ أول اسم معتمد من Burry سننظر إليه هو GEO Group - ثاني أكبر شركة سجون خاصة في العالم.

تخصص الشركة هو مرافق آمنة - سجون (الحد الأقصى ، المتوسط ​​، الأدنى) ، مراكز المعالجة ، بالإضافة إلى مراكز "الإصلاحيات المجتمعية" ومرافق الصحة العقلية والمعالجة السكنية - كل هذه تمتلكها وتستأجرها وتديرها. تقدم الشركة أيضًا خدمات المراقبة الرائدة في الصناعة ، وخدمات إعادة التأهيل وإعادة الإدماج بعد الإفراج أيضًا.

اعتبارًا من نهاية العام الماضي ، قدمت GEO خدمات الإشراف المجتمعي لأكثر من 250,000 من المخالفين والمتهمين قبل المحاكمة ، بما في ذلك أكثر من 150,000 شخص يستخدمون مجموعة متنوعة من الأدوات التكنولوجية مثل أجهزة مراقبة التردد اللاسلكي ونظام تحديد المواقع العالمي (GPS) والكحول.

في آخر بيان مالي ، للربع الثالث ، حققت الشركة إيرادات بلغت 3 مليون دولار ، بزيادة سنوية بلغت 616.7٪ وتفوقت على دعوة ستريت بمقدار 11 مليون دولار. AFFO (الأموال المعدلة من العمليات) ، وصلت إلى 10.85 دولار ، قبل التوقعات بـ 0.60 دولار. بالنسبة للتوقعات ، رفعت الشركة توقعاتها للإيرادات السنوية من 0.33 مليار دولار سابقًا إلى ما يقرب من 2.35 مليار دولار.

القصة مستمرة

بالنظر إلى نشاط Burry ، قام في الربع الثالث بزيادة حصته في الشركة إلى حد كبير - بأكثر من 300٪. اشترى Burry 1,517,790،18،XNUMX سهمًا ، تبلغ قيمتها حاليًا أقل بقليل من XNUMX مليون دولار.

بري ليس الشخص الوحيد الذي ينقل الثقة. مسح طباعة Q3 ، محلل نوبل جو جوميز يشيد بأداء الشركة.

كتب جوميز: "تواصل مجموعة جيو تلبية أو تجاوز التوجيهات بشأن جميع الإجراءات المالية الرئيسية تقريبًا". "أدى استمرار الأداء القوي من قبل وحدات الأعمال إلى تحقيق واحد من أعلى معدلات التشغيل ربع السنوية للإيرادات الأساسية ومعدل تشغيل ربع سنوي جديد مرتفع على الإطلاق للأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك. نعتقد أن هذا الأداء المالي ، في مواجهة إنهاء العقود وبيئة التشغيل الصعبة بشكل عام ، يتحدث عن قوة قطاعات الأعمال المتنوعة للشركة ".

ولخص جوميز: "ما زلنا نعتقد أن أسهم جيو تمثل موقفًا إيجابيًا من حيث المخاطر / المكافآت".

سوق الدب ، كما تقول؟ ليس لهذا المخزون. ارتفعت الأسهم بنسبة 53٪ منذ بداية العام حتى تاريخه. ومع ذلك ، فإن سعر Gomes المستهدف البالغ 15 دولارًا يفسح المجال لتحقيق مكاسب إضافية بنسبة 26٪ في العام المقبل. تحقيقا لهذه الغاية ، يعطي المحلل أسهم جيو تصنيف أداء متفوق (أي شراء). (لمشاهدة سجل غوميز ، انقر هنا)

وكذلك يفعل المحلل الآخر الوحيد الذي يتتبع حاليًا تقدم هذه الشركة. مجتمعة ، يطالب السهم بتصنيف إجماع معتدل للشراء ، مدعومًا بمتوسط ​​هدف يبلغ 14.50 دولارًا. يشير هذا الرقم إلى تقدير الحصة لمدة عام بنسبة ~ 26٪. (انظر توقعات مخزون GEO على TipRanks)

شركة كور سيفيك (CXW)

يبدو أن هناك نمطًا ناشئًا لما يعتقد بيري أنه يمثل خيارات استثمارية سليمة للحماية من الركود الشديد. CoreCivic هي شركة أخرى تعمل في أعمال السجون ومراكز الاحتجاز الخاصة.

اعتبارًا من عام 2021 ، عملت CoreCivic كمالك ومدير لـ 46 منشأة إصلاحية واحتجاز ، و 26 مركزًا سكنيًا لإعادة الدخول ، وامتلكت 10 عقارات للإيجار لأطراف ثالثة. ليس غير مألوف بالخلافات المحيطة بصناعة السجون الخاصة (مع وجود موظفين دون المستوى المطلوب ، والإفراط في ذلك على جبهة الضغط) ، المعروفة سابقًا باسم Corrections Corporation of America (CCA) ، تم تغيير اسم الشركة إلى CoreCivic في أكتوبر 2016.

أصدرت CoreCivic نتائجها للربع الثالث في بداية نوفمبر. أظهر الخط الأعلى 3 مليون دولار ، وهو ما يمثل انخفاضًا متواضعًا بنسبة 464.2 ٪ عن نفس الفترة من العام الماضي. كما أن FFO المعدل للشركة البالغ 1.5 دولارًا أمريكيًا للسهم الواحد كان أقل من التقديرات المتفق عليها عند 0.29 دولار أمريكي للسهم الواحد.

ومع ذلك ، يجب أن يكون بيري معجبًا بالشركة. اشترى 724,895 سهمًا من أسهم CXW في الربع الثالث ، وهو ما يمثل مركزًا جديدًا. تبلغ قيمتها الآن أكثر من 3 مليون دولار.

ترديدًا لمشاعر باري ، ويدبوش جاي مكانليس هو معجب بـ CXW ويشرح سبب اعتقاده أن طباعة Q3 جاءت في شكل بسيط. يضع ماكانليس أيضًا النظرية الصعودية للشركة.

كتب ماكانليس: "لا يزال سوق العمل ضيقًا بالنسبة إلى CXW ، وكان على الشركة دفع تعويضات أعلى من المستويات العادية من المكافآت ومدفوعات الحوافز من أجل الاحتفاظ بالموظفين". ومع ذلك ، نعتقد أن بعض هذه النفقات الإضافية مؤقتة بطبيعتها ، وأن سوق العمل يجب أن يتراجع بمرور الوقت ، خاصة إذا كنا سنواجه ركودًا أكثر وضوحًا. نتوقع أن يتم تعويض هذه النفقات الأولية في النهاية من خلال زيادة الإيرادات حيث تتجه معدلات الإشغال نحو مستويات ما قبل الوباء بمرور الوقت. خفضت الشركة صافي رصيد ديونها الإجمالية بمقدار 109.1 مليون دولار في الربع الأول ، والذي تضمن فرص إعادة شراء في السوق المفتوحة نظرًا لأسواق السندات المتعثرة ".

تحقيقًا لهذه الغاية ، تشترك معدلات ماكانليس CXW في أداء متفوق (أي شراء) بينما يشير سعره المستهدف البالغ 15 دولارًا إلى أن الأسهم سترتفع بنسبة 18 ٪ أعلى خلال الأشهر القادمة. (لمشاهدة سجل ماكانليس ، انقر هنا)

خاض محلل واحد فقط مؤخرًا في مراجعة CXW وهي إيجابية أيضًا ، مما يوفر للسهم تصنيفًا إجماعيًا للشراء المعتدل. (انظر توقعات سهم CXW على TipRanks)

للعثور على أفكار جيدة لتداول الأسهم بتقييمات جذابة ، قم بزيارة TipRanks أفضل الأسهم للشراء، أداة تم إطلاقها حديثًا توحد جميع رؤى الأسهم في TipRanks.

إخلاء المسؤولية: الآراء الواردة في هذا المقال هي فقط آراء المحلل المتميز. المحتوى مخصص للاستخدام لأغراض إعلامية فقط. من المهم جدًا إجراء التحليل الخاص بك قبل القيام بأي استثمار.