جيه بي مورجان تريدر انتحل بسرعة زملاءه حثوا الجليد على أصابعهم

(بلومبرج) - نقر جريج سميث على فأرة الكمبيوتر بسرعة كبيرة لوضع وإلغاء طلبات الذهب والفضة المزيفة لشركة Bear Stearns Cos. ولاحقًا JPMorgan Chase & Co التي كان زملاؤه يمزحون أنه بحاجة إلى وضع الثلج على أصابعه لتبريدها. لأسفل بعد ذلك ، أو أنه يجب أن يكون مفصولًا مزدوجًا.

الأكثر قراءة من بلومبرج

هكذا وصف رعايته السابق ، كريستيان ترونز ، للمحلفين كيف شاهد سميث يستخدم ما يسمى بالصفقات "المخادعة" - أوامر كبيرة تهدف إلى التلاعب بالأسعار التي تم إلغاؤها بسرعة. قال ترونز ، 37 عامًا ، إنه تعلم كيفية التحايل على سميث وآخرين بعد انضمامه إلى بير شتيرنز خارج الكلية في عام 2007 ، قبل وقت قصير من استحواذ جيه بي مورجان على البنك.

قال ترونز لهيئة محلفين فيدرالية في شيكاغو يوم الثلاثاء إن تقديم الطلبات وإلغائها بسرعة يتطلب "تتابعًا سريعًا للنقر على الماوس" ، وكان سميث ، المتداول الرئيسي في المكتب ، جيدًا بشكل خاص في ذلك. كان من السهل على كل شخص على المكتب سماع هذا النقر ، وفقًا لما قاله ترانز ، الذي جلس بجوار سميث لسنوات ، وقال إنه غالبًا ما كان يسحب كرسيه إلى جانب شاشة كمبيوتر معلمه لمشاهدته وهو يتداول.

ترونز هو ثالث متداول سابق يدلي بشهادته في محاكمة سميث والاحتيال والابتزاز واثنين من كبار الموظفين في مكتب المعادن النفيسة في جي بي مورجان: المدير الإداري مايكل نواك ومندوب مبيعات صناديق التحوط جيفري روفو. إنهم متهمون بالغش بشكل منهجي لمساعدة أنفسهم وعملائهم لسنوات.

قال ترونز ، الذي أقر بأنه مذنب في انتحال الاتهامات ويتعاون مع المدعين: "كانت هذه استراتيجية مفتوحة على المكتب". "لم تكن مخفية."

قراءة المزيد: انتحال أسعار الذهب "شائعة" في بير شتيرنز ، كما يقول التاجر السابق

كانت السرعة ضرورية للنجاح في الانتحال ، خاصة وأن الشركات التي تستخدم خوارزميات الكمبيوتر تهيمن على حصة متزايدة من سوق المعادن الثمينة لشراء وبيع العقود الآجلة في أجزاء من الثانية ، وفقًا لترانز.

القصة مستمرة

قال ترونز: "لقد اعتقدنا تمامًا أن هذه كانت معركة" بين البنك وما يسمى بـ algos. "كانت هذه هي المرة الأولى التي تتفاعل فيها الآلات مع البشر على منصة تداول. لقد كان رجل مقابل آلة ".

وقال إن الهدف من الانتحال هو خداع أجهزة الكمبيوتر المنافسة للشراء أو البيع لصالح مركز جي بي مورجان ، من خلال استخدام عدد كبير من الطلبات الزائفة لخلق انطباع خاطئ عن السوق.

قال ترونز عن آلاف الطلبات المزيفة التي وضعها المكتب على مر السنين: "كانت تلك الصفقات خادعة". "لقد تم استخدامها لإخراج رد فعل من تلك الخوارزميات للحصول على ما نحتاج إلى القيام به."

قراءة المزيد: JPMorgan Gold Trader تحولت صافرة المخالفات يعترف بالكذب

كان ترونز ، الذي عمل والده في JPMorgan لعقود من الزمن وكان مديرًا تنفيذيًا كبيرًا ، يتاجر بالمعادن الثمينة للبنك في نيويورك وسنغافورة ولندن من 2007 إلى 2019 ، عندما أقر بالذنب. قال إنه كان يعبد سميث ونواك وروفو وسعى إلى التعلم قدر استطاعته منهم حتى يتمكن من محاكاة نجاحهم.

قال ترونز إنه جلس بجوار سميث لمدة خمس سنوات حتى عام 2013 ، وعندما انتقل إلى لندن في عام 2014 ، عمل عن كثب مع نوفاك ، الذي تعرف عليه جيدًا. قال ترونز إن Ruffo كان "أفضل بائع في الشارع" ، ولديه قائمة طويلة من العملاء الكبار ، وكان السبب الرئيسي وراء إبقاء JPMorgan على فريق Bear Stearns سليمًا بعد الاستحواذ.

قال ترونز إن سميث كان يخدع كل يوم تقريبًا ، وكان نواك يفعل ذلك مرة واحدة تقريبًا في الأسبوع ، وكان Ruffo ، رغم أنه ليس تاجرًا ، سيجلس بجوار سميث ويشجعه على خداع السوق لتنفيذ أوامر العميل بأفضل الأسعار الممكنة. قال ترونز إنه لم يكن من غير المعتاد سماع Ruffo وهو يحث سميث على "الاستمرار في النقر ، والاستمرار في العمل" من خلال تجارة ساخرة.

قال ترونز: "لقد تداولنا جميعًا بهذه الطريقة". "لقد استخدمنا هذه الإستراتيجية على المكتب لكسب المال لأنفسنا ولعملائنا."

قراءة المزيد: الانتحال هو اسم سخيف لتزوير السوق الجاد

قال ترونز إن سميث كان أحيانًا يخدع الأسواق بطريقة ما ، ثم بطريقة أخرى عند ملء الطلبات لأكبر عملاء صناديق التحوط في Ruffo للتأكد من أنهم شعروا أنهم كانوا يحصلون على سعر جيد.

عرض المدعون سجلات محادثة داخلية للمحلفين بين Ruffo وكريستوفر بيا من Moore Capital Management اعتبارًا من 3 أبريل 2008 ، حيث أمر تاجر صندوق التحوط Ruffo ببيع 100,000 أوقية من الفضة له. نفذ سميث الأمر ، ثم وضع بسرعة عددًا كبيرًا من أوامر البيع الإضافية التي ألغاها بسرعة مع انخفاض سعر الفضة.

ثم هنأ روفو بيا على قراره البيع. قال في رسالة: "أحسنت في ذلك ، أقل من ذلك بالفعل".

وعندما سُئل عن سبب قيام سميث بهذه الصفقات المخادعة ، قال ترانز: "يبدو أن جريج كان قادرًا على التنفيذ على مستوى رائع. يبدو أن كريس بيا قد اتخذ قرارًا رائعًا ببيع 100,000 أوقية عندما فعل ذلك ". وأضاف ترونز: "كل شخص لديه غرور."

القضية هي US v. Smith et al، 19-cr-00669، US District Court، Northern District of Illinois (Chicago)

الأكثر قراءة من Bloomberg Businessweek

© شنومكس بلومبرغ لب