يقول جيم كرامر إن الأسهم "المملة" ستتفوق في الأداء على المدى الطويل ؛ هنا 3 أسماء للنظر فيها

إنه أمر رسمي: بعد تداول يوم الاثنين الماضي، انضم مؤشر S&P 500 إلى مؤشر ناسداك في سوق هابطة. انخفض المؤشر بأكثر من 21% منذ بداية العام حتى الآن، وهي ليست خسارة عميقة مثل خسارة مؤشر ناسداك البالغة 31%، ولكنها لا تزال كافية لتسبب عسر الهضم للمستثمرين. كما أنه يثير سؤالا حيويا: كيفية الحفاظ على المحفظة في بيئة الأوراق المالية الصعبة؟

أدخل جيم كريمر. لم يكن المضيف المعروف لبرنامج "Mad Money" على قناة CNBC في حيرة من أمره بشأن النصيحة التي يمكن تقديمها، وقد عاد مرة أخرى. كلمته لمستثمري الأسهم الآن: اجعلها مملة!

من خلال الملل، يعني كريمر تجنب الأسهم ذات التقلبات العالية. وسيكون هذا هو المفتاح، من وجهة نظره، للبقاء على قيد الحياة خلال الأشهر المقبلة من التضخم المرتفع في سوق هابطة.

"إذا اشتريت أسهمًا عادية لشركات تصنع أشياء حقيقية وتفعل أشياء حقيقية تعيد رأس المال وتتداول بتقييم معقول، فأنت بخير نسبيًا... والمشكلة هي تلك الأسهم التي تنخفض بشكل أقل... فهي مملة حقًا". رأى كريمر.

إذن ما الذي يجب أن يشتريه المستثمرون؟ لقد تواصلنا مع بعض المحللين في وول ستريت للحصول على إجابة لهذا السؤال الأبدي، مع الأخذ في الاعتبار اختيار كريمر للأسهم الباهتة. استخدام قاعدة بيانات TipRanks، وجدنا ثلاثة أسهم منخفضة التقلب حصلت على تقييمات شراء من محللي Street، وتقدم ارتفاعًا مكونًا من رقمين حتى في السوق الهابطة الحالية. دعونا نلقي نظرة فاحصة.

مؤكد (حفظه الله)

سنبدأ بإدارة المخاطر، وهي طريقة رائعة لقول التأمين. Assurant، شركة تبلغ قيمتها 9 مليارات دولار وتتمتع بمكانة جيدة في قطاع الأعمال الرئيسي. تعمل شركة Assurant في سوق التأمين العالمي، حيث تقدم مجموعة واسعة من المنتجات، بما في ذلك وثائق التأمين على المنازل والمستأجرين، والتأمين ضد الفيضانات، ووثائق تأمين المركبات، والحماية في نهاية الحياة مثل تغطية الجنازات. مثل العديد من شركات التأمين، تقدم Assurant أيضًا خدمات مالية.

وبينما تراجعت الأسواق بشكل عام هذا العام، ارتفعت أسهم AIZ بنسبة 12% تقريبًا.

وقد أظهرت الشركة أداءً ماليًا قويًا أيضًا. في إصدارها للربع الأول من عام 1، أعلنت شركة Assurant عن إيرادات بقيمة 22 مليار دولار أمريكي. وكان هذا ضمن نطاق الإيرادات في العامين الماضيين - وتغلب على نتيجة الربع السابق البالغة 2.46 مليار دولار. فيما يتعلق بالأرباح، كان أداء Assurant أفضل، حيث حققت أرباحًا معدلة قدرها 2.36 دولارًا لكل سهم مخفف. وكان هذا مرتفعًا بنسبة 3.80% عن العام الماضي، وتجاوز التوقعات البالغة 17 دولارًا بهامش واسع. أعلنت الشركة عن أصول سائلة، في نهاية الربع الأول، بلغ مجموعها 2.84 مليون دولار، وهو ما يتجاوز الحد الأدنى النقدي المطلوب للإدارة وهو 1 مليون دولار.

القصة مستمرة

تقوم Assurant أيضًا بتوزيع أرباح وتحافظ على برنامج نشط لإعادة شراء الأسهم. أنفقت الشركة 280 مليون دولار على كلا البرنامجين مجتمعين في الربع الأول، منها 1 مليون دولار ذهبت إلى توزيعات الأرباح. وصلت الأرباح إلى 129 سنتًا للسهم العادي، لتصل إلى 68 دولارًا سنويًا، وتحقق عائدًا متواضعًا - ولكن يمكن الاعتماد عليه - بنسبة 2.72٪.

محلل مورجان ستانلي مايكل فيليبس يصف AIZ بأنه "الاختيار المفضل"، حيث يكتب: "بالنسبة لـ AIZ، نتوقع استمرار النمو الإجمالي المطرد وتحول مزيج الأعمال إلى ضوء رأس المال ليؤدي إلى تفوق أداء الأسهم. نحن نرى أيضًا أن السهم هو "ملاذ آمن" محتمل للمستثمرين المهتمين بمخاوف الركود، نظرًا لثبات المنتج، وانخفاض الرسوم الشهرية للمستهلكين، والطبيعة المعاكسة للدورة الاقتصادية لأعمال التأمين على أصحاب المنازل.

إنها نظرة مبهجة لتدفئة المستثمرين في سوق باردة، ويضع فيليبس تصنيفًا للوزن الزائد (أي شراء) للسهم ليتماشى مع تعليقاته. بالإضافة إلى ذلك، يحدد فيليبس سعرًا مستهدفًا بقيمة 215 دولارًا، مما يعني ارتفاعًا لمدة عام بنسبة 25٪ تقريبًا عن المستويات الحالية. (لمشاهدة سجل إنجازات فيليبس، انقر هنا)

وبالانتقال الآن إلى بقية الشارع، هناك محللون آخرون على نفس الرأي. مع وجود 3 عمليات شراء وعدم الاحتفاظ أو البيع، فإن الكلمة السائدة في الشارع هي أن AIZ هي عملية شراء قوية. يبلغ متوسط ​​السعر المستهدف للسهم 172.69 دولارًا أمريكيًا وسعر السهم 213.33 دولارًا أمريكيًا، مع احتمال صعودي لمدة عام بنسبة 23.5٪. (انظر توقعات سهم AIZ على TipRanks)

سنتربوينت للطاقة (CNP)

بالنسبة للسهم الثاني، سنحول وجهة نظرنا إلى شركة مرافق مقرها هيوستن. تعمل شركة CenterPoint Energy في مجال توليد الكهرباء ونقلها وتوزيع الغاز الطبيعي. يبلغ عدد العملاء الذين يتم قياسهم في الشركة حوالي 7 ملايين عميل عبر ولايات تكساس ولويزيانا وميسيسيبي ومينيسوتا وأوهايو وإنديانا، وتفتخر بإجمالي أصول يبلغ حوالي 35 مليار دولار اعتبارًا من 31 مارس من هذا العام.

تتمتع CenterPoint بمكانة قوية، كما يتضح من العوائد والأرباح المالية الجيدة في الأشهر الأخيرة. شهدت الشركة 47 سنتًا للسهم الواحد في الأرباح غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عمومًا في الربع الأول من عام 1، بزيادة 22٪ عن الربع السابق. بلغ إجمالي الإيرادات 30 مليار دولار، بزيادة 2.76٪ على أساس سنوي.

دعمت هذه النتائج توزيعات أرباح الأسهم العادية لشركة CenterPoint، والتي تم الإعلان عنها عند 17 سنتًا. ويعطي المعدل السنوي البالغ 68 سنتا عائدا قدره 2.3٪، وهو أعلى قليلا من المتوسط. النقطة الجذابة في أرباح CNP هي موثوقيتها؛ واصلت الشركة مدفوعاتها منذ عام 1972. وتم تقليص المدفوعات في أوائل عام 2020، خلال أزمة كورونا، ولكن تمت زيادتها مرتين منذ ذلك الحين.

وقد شهدت الشركة تفوق أسهمها على الأسواق بشكل عام. في حين أن الأسواق الأوسع شهدت انخفاضًا حادًا منذ بداية العام حتى الآن، إلا أن CNP لا يزال مرتفعًا بنسبة 4٪ تقريبًا لهذا العام حتى الآن.

من بين المضاربين على الصعود محلل BMO جيمس ثالاكر الذي يكتب، "على الرغم من أن الربع هادئ (الممل أمر جيد عندما تكون في وضع إعادة التصنيف)، فقد واصلت مكالمة CNP للربع الأول من عام 1 خطها من التنفيذ المستمر كما أن تسارعها المتواضع في الإنفاق الرأسمالي على المدى القريب يضيف رؤية إضافية لتوقعات الشركة . كما قامت الشركة بزيادة خطة النفقات الرأسمالية لمدة 22 سنوات بمقدار 5 مليون دولار إلى 100 مليار دولار، لكن الإنفاق الرأسمالي لعام 19.3 زاد بمقدار 2022 مليون دولار. وأخيرًا، أكملت الإدارة خروجها من عملياتها المتوسطة قبل الموعد المحدد بثلاثة أرباع تقريبًا.... ما زلنا معجبين بالتنفيذ المتسق لـ CNP وقدرتها على تلبية توقعات المستثمرين وتجاوزها."

ولتحقيق هذه الغاية، يمنح Thalacer CNP تصنيفًا متفوقًا (أي شراء) ليتماشى مع هذه النظرة الصعودية، ويحددها بسعر مستهدف قدره 35 دولارًا للإشارة إلى احتمال حدوث ارتفاع بنسبة 22٪ على مدار العام. (لمشاهدة سجل إنجازات ثالاكر، انقر هنا)

بشكل عام، تفتخر CNP بإجماع محللي الشراء القوي بناءً على 12 مراجعة حديثة للمحللين. يبلغ متوسط ​​السعر المستهدف لأسهم CNP 34.08 دولارًا أمريكيًا وسعر السهم 28.64 دولارًا أمريكيًا، مما يعني ارتفاعًا بنسبة 19٪ لمدة عام واحد. (اطلع على توقعات سهم CNP على TipRanks)

مجموعة شركات الخدمات العامة (PEG)

يحتاج الجميع إلى الطاقة – وغاز الطهي – لذا فإن شركات المرافق لديها دائمًا سوق. يقع مقر مجموعة Public Service Enterprise Group في نيوجيرسي، وهي توفر خدمات الغاز الطبيعي والطاقة الكهربائية للعملاء في منطقة مدينة نيويورك الكبرى، بما في ذلك أجزاء من لونغ آيلاند ونيوجيرسي والركن الجنوبي الشرقي من ولاية بنسلفانيا. وتتخذ الشركة خطوات نحو توليد طاقة "خضراء" أنظف، لكنها لا تزال تعتمد في الوقت الحالي على مزيج من الوقود الأحفوري والمحطات النووية لتوفير قدرة التوليد. تعمل مجموعة مؤسسات الخدمة العامة كشركة قابضة لشركة الخدمة العامة للكهرباء والغاز (PSE&G)، وهي الشركة التابعة لها والذراع التشغيلي للشركة.

جلبت عمليات الخدمة العامة 1.33 دولارًا أمريكيًا للسهم الواحد من الأرباح غير المتوافقة مع مبادئ المحاسبة المقبولة عمومًا خلال الربع الأول من هذا العام، ارتفاعًا من 1.28 دولارًا أمريكيًا في الربع نفسه من العام الماضي. استندت هذه الأرباح إلى إيرادات التشغيل البالغة 2.3 مليار دولار. أنهت الشركة الربع بإجمالي أصول نقدية بقيمة 1.6 مليار دولار - وهو رقم يشمل النقد وما يعادله والنقد المقيد.

مثل الأسهم الأخرى في هذه القائمة، تدفع PEG أرباحًا منتظمة. تتمتع الشركة بتاريخ طويل من الالتزام بالمدفوعات الموثوقة، يعود تاريخها إلى عام 2003. تبلغ الأرباح الحالية 54 سنتًا للسهم العادي، وتبلغ سنويًا 2.16 دولارًا وتدر 3.4٪، وهو أعلى بكثير من المتوسط ​​​​للشركات المدرجة في مؤشر ستاندرد آند بورز.

في تغطية هذا السهم للمحلل ويلز فارجو نيل كالتون يرى أن التدفق الثابت والمنتظم للعمل هو أحد الأصول الضخمة في البيئة الحالية. وعلى حد تعبيره، "تستمر PSE&G في التحرك على طول الطريق." بالتفصيل، يقول كالتون: "نجد أنه من المفيد تذكير المستثمرين بأن PSE&G كانت واحدة من أفضل المرافق أداءً في عالم التغطية الخاص بنا على مدار العقد الماضي. خلال الفترة من 2011 إلى 2021، حققت PSE&G معدل نمو سنوي مركب للسهم يبلغ 12%؛ ضعف متوسط ​​الصناعة. وبالنظر إلى المستقبل، نعتقد أن الشركة في وضع جيد لتحقيق معدل نمو سنوي مركب بنسبة 6-7٪ حتى عام 25 (من 21A EPS بقيمة 2.87 دولارًا)."

وبالنظر إلى المستقبل، يرى المحلل أن السعر المستهدف عند 85 دولارًا هو المناسب هنا، مما يشير إلى مكاسب محتملة بنسبة 34٪ خلال الأشهر الـ 12 المقبلة. تقييمه للسهم هو زيادة الوزن (أي شراء). (لمشاهدة سجل كالتون، انقر هنا)

أما بالنسبة لبقية الشارع، فالثيران يملكون ذلك. ينقسم تصنيف إجماع الشراء المعتدل لشركة PEG إلى 9 عمليات شراء و4 عمليات تعليق تم تلقيها في الأشهر الثلاثة الماضية. يشير متوسط ​​السعر المستهدف البالغ 77.62 دولارًا إلى أن الأسهم قد ترتفع بنسبة 23٪ في العام المقبل. (اطلع على توقعات سهم PEG على TipRanks)

للعثور على أفكار جيدة لتداول الأسهم بتقييمات جذابة ، قم بزيارة TipRanks أفضل الأسهم للشراء، أداة تم إطلاقها حديثًا توحد جميع رؤى الأسهم في TipRanks.

إخلاء المسئولية: الآراء الواردة في هذا المقال هي فقط آراء المحللين المميزين. المحتوى مخصص للاستخدام لأغراض إعلامية فقط. من المهم جدًا إجراء التحليل الخاص بك قبل القيام بأي استثمار.