يُظهر سهم FedEx تقلبًا ضمنيًا مرتفعًا مع قراءة النسبة المئوية IV (التقلب الضمني) بنسبة 99٪. هذا يعني أن المستوى الحالي للتقلب الضمني في فيديكس (FDX) أعلى من 99٪ من جميع القراءات الأخرى في الاثني عشر شهرًا الماضية.
X
ويرجع ذلك جزئيًا إلى أن الشركة ستعلن عن أرباحها بعد الإغلاق يوم الخميس ، ونرى عادةً تقلبًا ضمنيًا مرتفعًا حول هذا الحدث.
يمكن للتجار الذين يعتقدون أن FDX لن يتحرك كثيرًا بعد تقرير الأرباح أن ينظروا إلى تداول الكندور الحديدي.
لنلقِ نظرة على مثال باستخدام سهم FedEx.
سهم FedEx: إنشاء كوندور حديد
وللتذكير ، يجمع كوندور الحديد بين انتشار وضع الثور وانتشار نداء الدب. الفكرة مع التجارة؟ الربح من تضاؤل الوقت مع توقع أن سهم FedEx لن يتحرك كثيرًا في أي من الاتجاهين.
أولاً ، نأخذ انتشار وضع الثور. باستخدام انتهاء الصلاحية في 18 مارس ، يمكننا بيع خيار الشراء 200 شهريًا في أسهم FedEx وشراء خيار الشراء بسعر 195 إضراب. يمكن بيع هذا السبريد يوم الجمعة لحوالي 1.20 دولار. ثم يتم إعداد فروق الأسعار الدببة عن طريق بيع المكالمة 230 وشراء المكالمة 235. كان من الممكن بيع هذا السبريد يوم الجمعة بحوالي 0.90 دولار.
في المجموع ، سيولد كندور الحديد حوالي 2.10 دولارًا لكل عقد ، أي ما يعادل 210 دولارات من قسط التأمين.
شاهد نطاقات مناطق الربح هذه
تتراوح منطقة الربح بين 197.90 و 232.10. يمكن حساب ذلك عن طريق أخذ الضربات القصيرة وإضافة أو طرح القسط المستلم.
نظرًا لأن كلا الفروق السعرية تبلغ 5 دولارات ، فإن الحد الأقصى للمخاطرة في التداول هو 5 - 2.10 × 100 = 290 دولارًا. لذلك ، إذا أخذنا القسط (210 دولارات) مقسومًا على الحد الأقصى للمخاطرة (290 دولارًا) ، فإن تجارة الكندور الحديدي هذه لديها القدرة على إرجاع 72.4٪.
إذا استقرت حركة السعر في أسهم FedEx ، فإن الكندور الحديدي سيعمل بشكل جيد. ومع ذلك ، إذا قام سهم FDX بحركة أكبر من المتوقع ، فسوف تتكبد التجارة خسائر.
تتيح التداولات التي يتم الاحتفاظ بها على الأرباح مجالًا صغيرًا للتعديل ، بحيث يمكن أن تكون ناجحة أو تفوت قليلاً. ظلت FDX ضمن النطاق المتوقع بعد أربعة من أصل خمسة إصدارات أرباح. على الرغم من أننا نعلم ، فإن الأداء السابق لا يضمن الأداء المستقبلي.
وفقًا فحص الأسهم IBD، تحتل أسهم FedEx المرتبة الرابعة في مجموعتها ولديها التصنيف المركب من 44 ، أ تصنيف EPS من 49 و تصنيف القوة النسبية من 30.
يرجى تذكر أن الخيارات محفوفة بالمخاطر ، ويمكن أن يخسر المستثمرون 100٪ من استثماراتهم.
غافن ماكماستر حاصل على درجة الماجستير في التمويل والاستثمار التطبيقي. إنه متخصص في تداول الدخل باستخدام الخيارات ، وهو متحفظ للغاية في أسلوبه ويعتقد أن الصبر في انتظار أفضل الإعدادات هو مفتاح التداول الناجح. لمتابعته عبر تويتر على تضمين التغريدة.
قد يعجبك ايضا:
يمكن أن تحقق تجارة الخيارات على أسهم Ford ربحًا بنسبة 6.3٪ دون امتلاك أسهم
تداول خيار سهم ماكدونالدز: استراتيجية هبوطية على مكون داو جونز
نظرًا لأن سهم Vertex يبدو أكثر صعودية ، فإن هذا التداول يحد من المخاطر
المصدر: https://www.investors.com/research/options/fedex-stock-reaches-elevated-implied-volatility-can-this-iron-condor-trade-produce-72-percent-return/؟src=A00220&yptr = ياهو