يقول زميل في جامعة هارفارد: اشترِ الآن ، وادفع لاحقًا ليس طفرة ، إنها فقاعة

يحب معظم الناس سهولة الشراء الآن والدفع لاحقًا.

منذ البداية وباء الفيروس التاجي، فقد انتشرت شعبية أقساط السداد جنبًا إلى جنب مع الارتفاع العام في التسوق عبر الانترنت.

في البداية ، يتم توزيع تكلفة شراء تذكرة كبيرة - مثل a بلوتون، على سبيل المثال - فقط منطقيًا من الناحية المالية ، خاصة عند 0٪.

الآن ، يستخدم 4 من كل 5 مستهلكين في الولايات المتحدة BNPL في كل شيء من الملابس إلى مواد التنظيف ، وفقًا لـ Experian ، وقال معظم المتسوقين: اشتروا الآن ، وادفع لاحقًا يمكن أن يحل محل طريقة الدفع التقليدية (على الأرجح ، بطاقات الائتمان).

المزيد من التمويل الشخصي:
يعيش المزيد من الأمريكيين من راتب إلى شيك أجر 
يكلف التضخم الأسرة الأمريكية 311 دولارًا في الشهر
إليك ما يخطط المستهلكون لتقليصه

قال مارشال لوكس ، الزميل في مركز موسافر رحماني للأعمال والحكومة في كلية هارفارد كينيدي: "من الصعب شراء أي شيء بعد الآن دون أن يُسأل عما إذا كنت تريد الدفع بمرور الوقت".

في هذه الأيام ، سيرى معظم المستهلكين خيار الشراء الآن ، والدفع لاحقًا عند التسوق عبر الإنترنت لدى تجار التجزئة مثل Target و Walmart و Amazon ، كما يقدم العديد من مقدمي الخدمة ملحقات المتصفح ، والتي يمكنك تنزيلها وتطبيقها على أي عملية شراء عبر الإنترنت. ثم هناك التطبيقات التي تتيح لك استخدام أقساط السداد عندما شراء الأشياء شخصيًا، أيضًا - تمامًا مثلما تستخدم Apple Pay.

قال لوكس: "قبل ثلاث سنوات ، كان الناس يتحدثون عن دراجات بيلوتون ، والآن يشتري الناس أحذية رياضية ، وسراويل جينز ، وجوارب". "عندما يبدأ الناس في شراء السلع المنزلية عن طريق الائتمان ، فإن ذلك يشير إلى وجود مشكلة."

بالإضافة إلى ذلك ، فإن النمو السريع لبنك BNPL مدفوع بشكل أساسي من قبل المستهلكين الأصغر سنًا ، حيث يعتبر ثلثا المقترضين من BNPL الرهن العقاري الثانوي ، كما أشار لوكس ، مما يجعلهم عرضة بشكل خاص للصدمات الاقتصادية أو الانكماش المحتمل.

قال: "هؤلاء هم الأشخاص الذين لا يمكنهم تحمل الأذى".

علاوة على ذلك ، ما يقرب من 70٪ من الشراء الآن ، يدفع المستخدمون لاحقًا يعترفون بإنفاقهم أكثر مما لو دفعوا مقابل كل شيء مقدمًا ، وفقًا لـ مسح من LendingTree.

في الواقع ، وجد 42٪ من المستهلكين الذين أجروا عملية شراء الآن ، ودفعوا قرضًا لاحقًا ، سداد دفعة متأخرة لأحد هذه القروض ، كما وجدت LendingTree.

من المرجح أن يفوت Gen Zers السداد والنقر على BNPL للمشتريات اليومية بدلاً من العناصر ذات التذاكر الكبيرة ، وفقًا لفصل منفصل المسح عن طريق موقع الاقتراع Piplsay.

بشكل عام ، إذا فاتتك السداد ، فقد تكون هناك رسوم متأخرة أو فائدة مؤجلة أو عقوبات أخرى ، اعتمادًا على المُقرض. (سي إن بي سي أختار لديها جولة كاملة من الرسوم ، APRs ، سواء أ فحص الائتمان يتم تنفيذه و إذا كان الموفر يقدم تقارير إلى درجة الائتمان الشركات ، وفي هذه الحالة قد يؤدي التأخر في السداد أيضًا إلى تقليل درجة الائتمان الخاصة بك.)

قال لوكس ، على الرغم من أنهم "لن يأتوا لشراء حذائك الرياضي ، إلا أن حقيقة أنه يمكنك شراء شيء ما وعدم معرفة ما يحدث عندما تتخلف عن السداد - بالنسبة للشخص العادي الذي يعمل براتب مقابل الراتب ، فإن هذه تصبح مشكلة". "أشعر قليلاً بالغرب المتوحش بالنسبة لي."

بدون الكثير من الإشراف التنظيمي ، فإن سوق BNPL موجود حاليًا في "مساحة قانونية رمادية" ، وفقًا لوكس.

قال: "دعونا نختبر هذا الإجهاد". "من المحتمل أن تكون فقاعة كبيرة جدًا."

مكتب الحماية المالية للمستهلك لديه فتح التحقيق في برامج الشراء الشائعة الآن ، وادفع لاحقًا.

وقالت هيئة الرقابة المالية إنها قلقة بشكل خاص بشأن كيفية تأثير هذه البرامج على تراكم ديون المستهلكين ، وكذلك ما هي قوانين حماية المستهلك المطبقة وكيف يجمع مقدمو خدمات الدفع البيانات.

قال مدير CFPB روهيت شوبرا في بيان: "اشتر الآن ، وادفع لاحقًا هو الإصدار الجديد من الخطة القديمة ، ولكن مع التقلبات الحديثة والأسرع حيث يحصل المستهلك على المنتج على الفور ولكنه يحصل على الدين على الفور أيضًا".

لم يعلن CFPB بعد عن خطواته التالية.

اشترك في CNBC على موقع يوتيوب.