تظهر دراسة بنك الاحتياطي الفيدرالي أن الأمريكيين يضعون التضخم على بطاقات الائتمان

يتعامل الأمريكيون مع التضخم بالتحول إلى الائتمان.

إنهم لا يقومون فقط بتجميع أرصدة أعلى على بطاقات الائتمان الخاصة بهم حيث أن التضخم المرتفع للغاية وارتفاع أسعار الفائدة قد ضربا محافظ الأسر. أظهرت دراسة صدرت يوم الثلاثاء من قبل مركز بيانات الاقتصاد الجزئي التابع لبنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك زيادة تراكمية سنوية بنسبة 13٪ في أرصدة بطاقات الائتمان. هذه أكبر قفزة منذ 20 عامًا ، منذ عام 2002.

بلغ ديون بطاقات الائتمان 890 مليار دولار بنهاية الربع الثاني ، وفقًا للتقرير الفصلي عن ديون وائتمان الأسر. في حين أن أرصدة بطاقات الائتمان ترتفع عادة خلال الربع الثاني ، فإن الزيادة البالغة 46 مليار دولار تجعل الربع الثاني من أعلى القفزات المسجلة منذ عام 1999. وكانت آخر مرة بلغ فيها إجمالي أرصدة بطاقات الائتمان هذا الارتفاع في الربع الأول من عام 2020.

كتب باحثون من بنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك يوم الثلاثاء: "الأمريكيون يقترضون أكثر ، لكن جزءًا كبيرًا من الاقتراض المتزايد يُعزى إلى ارتفاع الأسعار". لاحظ الباحثون أن الأرصدة لم تزداد فحسب ، بل ارتفع أيضًا عدد بطاقات الائتمان الجديدة.

اعرض هذا الرسم البياني التفاعلي على موقع Fortune.com

كما ارتفعت الرهون العقارية وقروض السيارات وبطاقات التجزئة والقروض الاستهلاكية الأخرى بمعدل سريع إلى حد ما. في المجموع ، نمت الديون غير السكنية بمقدار 103 مليار دولار خلال الربع الثاني ، وهي أكبر زيادة سجلها بنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك منذ عام 2016.

بشكل عام ، ارتفع إجمالي ديون الأسر الأمريكية بنسبة 2٪ إلى 16.15 تريليون دولار خلال الربع الثاني ، وفقًا لمجلس الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك. وهذا يضع أرصدة أعلى بنحو 2 تريليون دولار عما كانت عليه في نهاية عام 2019 ، قبل ظهور الوباء.

قالت جويل سكالي ، مديرة مركز بيانات الاقتصاد الجزئي في بنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك ، في بيان يوم الثلاثاء: "أظهر الربع الثاني من عام 2022 زيادات قوية في أرصدة الرهن العقاري وقروض السيارات وبطاقات الائتمان ، مدفوعة جزئيًا بارتفاع الأسعار". "في حين يبدو أن الميزانيات العمومية للأسر في وضع قوي بشكل عام ، فإننا نشهد تزايد حالات التأخر في السداد بين المقترضين أصحاب الدخل المنخفض والمرتفع المخاطر مع معدلات تقترب من مستويات ما قبل الوباء."

القصة مستمرة

ليس من المستغرب أن يتراكم الأمريكيون على الديون في أعقاب التضخم الذي ضرب 9.1٪ في يونيو-أو ال رفع أسعار الفائدة في الاحتياطي الفيدرالي. الأسبوع الماضي ، رفع الاحتياطي الفيدرالي سعر الفائدة المرجعي بنسبة 0.75٪ أخرى في محاولة للحد من التضخم المرتفع الحالي ، ولكن هذا يعني أيضًا أن أولئك الذين لديهم ديون من المرجح أن يدفعوا المزيد.

هذه الرياح الاقتصادية المعاكسة تصيب الأمريكيين الأصغر سناً وذوي الدخل المنخفض بشكل أقوى. ارتفعت أرصدة بطاقات الائتمان الخاصة بـ Gen Z (أولئك الذين تقل أعمارهم عن 25 عامًا) بنسبة 30٪ خلال الربع الثاني ، وفقًا لبيانات VantageScore التي أوردتها رويترز. كما شهد أولئك الذين لديهم ائتمان منخفض قفزات كبيرة في استخدام الائتمان ، حيث ارتفعت الأرصدة بنسبة 25٪ لمن لديهم درجات ائتمانية أقل من 660 (تعتبر درجة ائتمانية "عادلة" وأقل من المتوسط).

لكن حتى الآن ، لا يتخلف الكثير من الأمريكيين عن سداد هذا الدين المتزايد. ارتفعت حالات التأخر في السداد بشكل متواضع بالنسبة لديون الأسر خلال الربع الثاني وظلت منخفضة تاريخيًا ، وفقًا لمجلس الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك.

هذا ليس مفاجئًا نظرًا لصحة الأمريكيين المالية القوية إلى حد ما. نعم ، يحارب الكثيرون التضخم التاريخي وارتفاع أسعار الفائدة ، لكن المستهلكين عادة لا يتخلفون عن سداد الائتمان لأن الأمور تزداد تكلفة ، كما يقول ريتشارد رامسدن ، رئيس مجموعة الشؤون المالية في أبحاث الاستثمار العالمية في جولدمان ساكس.

عادة ، تعني الأسعار المرتفعة أن المستهلكين يبدأون في إجراء تغييرات على ما يشترونه ، والانتقال بعيدًا عن العناصر "اللطيفة" إلى الأساسيات "التي يجب امتلاكها" ، كما يقول رامسدن. عادة ما يتخلف المستهلكون عن السداد عندما يفقدون وظائفهم ولا يمكنهم إعادة توظيفهم. وفي الوقت الحالي ، من الواضح أن لدينا أسواق عمل ضيقة للغاية ، "يقول رامسدن.

"لكي نرى حالات تخلف المستهلك عن السداد على نطاق أوسع ، ستحتاج إلى رؤية ارتفاع معدل البطالة وتحتاج إلى رؤية سوق العمل يضعف إلى حد كبير وهذا ، من الواضح ، ليس شيئًا نتوقع حدوثه على الأقل على حساب هذا العام ، "يقول رامسدن.

ظهرت هذه القصة في الأصل على Fortune.com