كل العيون على الاحتياطي الفيدرالي اليوم - وكيفية التعامل مع تقلبات سوق الأسهم في محفظتك

يمكن للتقلب الشديد في السوق - مع الخوف والجشع المرتبطين به - أن يدفع المستثمرين إلى اتخاذ قرارات عاطفية بدلاً من قرارات منطقية. ويمكن أن يكون توقيت السوق عادة باهظة الثمن.

تتحرك الأسهم على قدم وساق مرة أخرى ، بطريقة المخاطرة / عدم المخاطرة. ينصب تركيز السوق الحالي على عمل بنك الاحتياطي الفيدرالي وتكاليف الاقتراض المرتفعة التي تتحدى النمو الاقتصادي. في الأسبوع الماضي ، أثار مؤشر أسعار المستهلكين لشهر أغسطس الأكثر سخونة من المتوقع انخفاضًا في مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بأكثر من 4 في المائة يوم الثلاثاء ، مع انخفاض أسهم النمو بأكثر من 5 في المائة. من منظور المنظور ، كان الثلاثاء الماضي أسوأ يوم أداء لمؤشر S&P 500 منذ منتصف عام 2020 ، عندما كنا نتعامل مع أخبار متغير دلتا وتأثيره. علاوة على ذلك ، جاءت تحركات السوق الأسبوع الماضي في أعقاب جلستين ارتفع فيهما 400 سهم من 500 سهم في ستاندرد آند بورز 500.

من الصعب الاستمرار في الاستثمار في المسار عندما تكون هناك تحركات متطرفة في السوق. اعتمادًا على كيفية وضع محافظ الأسهم لدينا ، يشعر الكثير منا بالتألق ، أو الحظ ، أو مجرد الخوف -

في حين أن الأوقات المتقلبة يمكن أن تمهد الطريق للمديرين النشطين للتألق ، فإن ثمن الحصول على بعض الأشياء الخاطئة في أسواق اليوم المتقلبة والمترابطة يعد مكلفًا. ونحن نعلم بالفعل أن هناك عددًا قليلاً من المديرين النشطين الذين يتفوقون فعليًا على السوق بمرور الوقت.

يمكن أن يؤدي التوقيت السيئ إلى معاقبة أي مستثمر بشكل كبير ، خاصةً عندما لا يتم استثماره خلال أكبر مكاسب السوق في يوم واحد. وفقًا لـ Bloomberg News ، فإن عدم الاستثمار لأفضل خمسة أيام حتى الآن في عام 2022 يزيد من خسارة S&P 500 منذ عام حتى تاريخه إلى 30 بالمائة من 19 بالمائة. لمزيد من المعلومات حول هذا الموضوع ، يرجى الاطلاع على عمودي السابق حول خطر فقدان أيام حركة السوق الكبيرة- "لماذا لا يزال توقيت السوق فكرة سيئة".

لذا فإن الاستمرار في الاستثمار أمر ضروري. وفقًا لأوليفيا شويرن ، محلل إستراتيجي للاستثمار العالمي في JPMorgan ، كان هناك 51 يومًا منذ عام 1980 انخفض خلالها مؤشر S&P 500 بأكثر من 4٪ في جلسة واحدة ، كما حدث الأسبوع الماضي. 21 من تلك الأيام حدثت خلال الأزمة المالية العالمية في 2008/2009 ، و 9 أخرى حدثت خلال عام 2020. بعد كل حالة ، تعافى السوق ليحقق ارتفاعات جديدة.

وبعد ذلك ، يعد تسخير قوة التنويع طويل الأجل في محفظتك أمرًا بالغ الأهمية. نعم ، الدخل الثابت يمكن أن يكون صديقك - في الواقع ، يعتبر العديد من محترفي الاستثمار الدخل الثابت على وجه التحديد هو الثقل الموجود في محافظهم الاستثمارية مما يسمح لهم بزيادة التعرض لرأس المال. تقارير جي بي مورجان أنه في حين أن عوائد الأسهم لمدة 12 شهرًا قد تباينت على نطاق واسع منذ عام 1950 (من +60 في المائة إلى -41 في المائة) ، فإن مزيج 50/50 من الأسهم والسندات لم يتعرض لعائد سنوي سلبي على مدار أي فترة مدتها خمس سنوات في الماضي 70 سنة.

أضفت التحذير هنا بأن على المرء أيضًا أن يأخذ في الاعتبار الإطار الزمني للاستثمار - على سبيل المثال ، إذا كنت متقاعدًا في سن الستين ، فقد ترغب في إعادة التحقق من التنويع في محفظتك وتشغيل ملف تعريف مخاطر أقل. لا أحد يريد أن ينشغل بإطار زمني محدود في الأسواق المتراجعة.

تساعد المحافظ متعددة الأصول جيدة الصياغة والمتنوعة المستثمرين على تحقيق الأهداف المالية من خلال جميع أنواع بيئات السوق. كما يوضح الرسم البياني أدناه من JPMorgan ، من المستويات الحالية ، يحتاج السوق إلى عائد بنسبة 25 بالمائة للعودة إلى المستويات المرتفعة السابقة. حتى لو استغرق الأمر ثلاث أو أربع سنوات ، فإن متوسط ​​العائد السنوي المطلوب - عند 9 في المائة أو 7 في المائة على التوالي - يظهر حول المعايير التاريخية.

بالتأكيد ، من المغري توقع اتجاه السوق ، ولكن تظل المحفظة جيدة الصياغة والمتنوعة الطريقة الأكثر أمانًا للمشاركة في الأسواق المتقلبة.