16 عوائد أكبر من أن نتجاهلها

المستثمرون الفانيليا يبيعون. مما يعني أننا المتناقضون الذين يركزون على الدخل شراء.

هدفنا ، بعد كل شيء ، هو التقاعد على أرباح الأسهم. فلماذا نهرب من أكبر الأرباح التي قدمها لنا السيد والسيدة ماركت سنوات?

الغلة ، الغلة ، الغلة. ناقشنا مؤخرا 29 صندوق دخل يحقق أكثر من 8٪.

ماذا عن الأسهم؟ سعيد لأنك سألت. دعنا نتحدث 16 سهمًا حلوًا من آلات النقد ذات رؤوس الأموال الكبيرة تصل قيمتها إلى 15٪.

إذا لم تلتقطها ، فقد تحدثت مؤخرًا مع Moe Ansari على هاتفه التفاف السوق برنامج. تستطيع قراءة المزيد عنها هنا، ولكن باختصار ، قلت إن وقت البيع قد انتهى - فنحن ممتلئون بالنقود ومستعدون للشراء.

لكننا لا نشتري فقط اى شى. نحن نشتري لغرض: تمويل أ خطة التقاعد مدفوعة فقط بأرباح نقدية وإيرادات الفوائد.

لا يمكنك فعل ذلك بعائد ضئيل. نعم ، سندات الخزانة أخيرا مما يجعل الأمور ممتعة الآن بعد أن أصبحت أطباق الـ 10 سنوات 4٪. لكننا ما زلنا بحاجة إلى المزيد - أكثر من ذلك بكثير.

نريد عمومًا أن تحقق الأسهم عائدًا لا يقل عن 7٪. يتيح لنا ذلك جني "راتب" سنوي قدره 70,000 ألف دولار من مليون دولار ، ومبلغ كبير حتى لو كان لديك مبلغ أقل للاستثمار فيه.

لدينا الكثير من المرشحين الآن - 396 على وجه التحديد!

هل من الأفضل التركيز على الأسهم الأكبر؟ دعنا ننتقل إلى تلك الأسهم الكبيرة الستة عشر التي تتراوح عوائدها بين 16٪ و 7.1٪. أولاً ، نظرة سريعة على القائمة الكاملة ، ثم سأقوم بتسليط الضوء على بعض الأسماء التي تبرز لسبب أو لآخر. البعض منهم . مثيرة للاهتمام. ومع ذلك ، فإن البعض الآخر هم كلاب أرباح محتملة (اقرأ: تجنب).

الطاقة

أكثر مجموعات المخزونات وضوحًا وجدارة بالملاحظة هنا هي مخزونات الطاقة ، والتي تمثل 11 من أصل 16 اسمًا في القائمة.

بعض هؤلاء هم لاعبون تقليديون في E&P مثل ديفون للطاقة
DVN
(DVN ، عائد 8.4٪) و دياموند باك للطاقة
FANG
(FANG ، عائد 8.0٪). ستظل أسعارها دائمًا قريبة من سعر النفط ، لكن ذلك سيؤتي ثماره في عام 2022 ، مع ارتفاع القطاع بنسبة 60٪ تقريبًا منذ بداية العام. ومع ذلك ، لا تزال العديد من العائدات عالية جدًا - حيث تحقق DVN و FANG زيادة بنسبة 8٪ على الرغم من المكاسب ذات الصلة البالغة 72٪ و 42٪.

لاحظ فقط أنه على الرغم من عدم وجود عائد ثابت ، فإن بعض هذه المدفوعات تتطلب نظرة أقرب من غيرها. تشيسابيك للطاقة
تشك
(تشك)، على سبيل المثال ، يدفع توزيعات أرباح أساسية تبلغ 55 سنتًا فقط للسهم - وهو أمر جيد لعائد 2.2٪ بالأسعار الحالية. تأتي النسبة المتبقية من هذا العائد بنسبة 7.4 ٪ من خلال توزيعات أرباح متغيرة تعتمد على التدفق النقدي. غلة Coterra Energy (CTRA ، عائد 8.8٪) و رائد الموارد الطبيعية
PXD
(PXD، 13.00٪) تعكس أرباحًا خاصة أيضًا.

هذه إدارة نقدية حكيمة للشركات التي راقبت أسعار النفط تتأرجح بشكل كبير خلال السنوات القليلة الماضية. ولكن يجب أن نكون حذرين بنفس القدر عندما يتعلق الأمر بالاعتماد على هذه الأنواع من المدفوعات للتقاعد.

الجزء الأكبر من أسماء الطاقة هو الشراكات المحدودة الرئيسية (MLPs) مثل شركاء منتجات المؤسسة
EPD
(EPD) و نقل الطاقة LP (ET)وكلاهما ينتج 7.6٪. كانت هذه المدفوعات بشكل عام أكثر استقرارًا من E & Ps ، لكن تذكر: إنها صداع يأتي وقت الضرائب ، ويتطلب نموذج K-1 المخيف.

مشاريع Icahn LP
الخطط التعليمية الفردية ( IEP)

عند الحديث عن MLPs ، فإن أعلى معدل في المجموعة هو Icahn Enterprises LP (IEP ، 14.9٪ العائد)، وهي الشركة القابضة للمستثمر الأسطوري كارل إيكان.

إذا اخترت امتلاك IEP ، فحاول تجاهل عوائد الأسعار في حساب الوساطة الخاص بك - فهي تاريخياً فظيع. هذه لعبة عائد خالص ، حيث يمثل التوزيع 85٪ من الأداء على مدى العقد الماضي.

شركة VF

VF Corp (VFC ، العائد 7.2٪) هو الاسم وراء ماركات الملابس بما في ذلك Vans و North Face و Timberland و Supreme. وكان العمل في عام 2022 صعبًا ، بعبارة ملطفة. في أواخر سبتمبر ، قدمت الشركة توقعات متفائلة لمدة خمس سنوات لكنها خفضت توجيهها لعام 2023. تواجه Vans ، أكبر علامتها التجارية ، العديد من التحديات ، وليس لدى الشركة الكثير من الموارد لتحفيز النمو نظرًا لارتفاع الديون و. ومع ذلك ، فإن سعر السهم لم يكن بهذا الانخفاض منذ عام 2011 ، ويتم تداول الأسهم بسعر ضعيف يبلغ 10 أضعاف أرباح العام المقبل ، ولم يكن العائد بهذا الارتفاع منذ التسعينيات. قد يكون هذا بمثابة لعبة جذابة (وإن كانت محفوفة بالمخاطر) للدخل والنمو في نهاية المطاف للمستثمرين الذين يلعبون في الحقيقة لعبة طويلة.

فيريزون للاتصالاتVZ

كما كان يكافح هذا العام Verizon Communications (VZ ، 7.4٪ العائد)، التي انخفضت بنسبة 30٪ في عام 2022 ، لم تفي بدورها الدفاعي التقليدي. يقع اللوم جزئيًا على ضياع الأرباح وخفض التوجيه ، وكذلك النقص المطلق في محفز النمو. قامت شركة Verizon برفع الأسعار على المستهلكين هذا العام ، ولكن كان ذلك في الغالب لتعويض ما يقوله الرئيس التنفيذي هانز فيستبرج إنه سيكون "عام الذروة" للشركة في الاستثمار في البنية التحتية ، حيث تقدر النفقات الرأسمالية بنحو 22 مليار دولار. لكن توزيعات الأرباح البالغة 7.4٪ قوية جدًا ، بنسبة 56٪ فقط من الأرباح ، وانخفضت نسبة السعر إلى الأرباح التطلعية لشركة VZ إلى أقل من 7.

التريا جروبMO

والد مارلبورو مجموعة ألتريا (MO ، 8.5٪ العائد) قام باستثمار ضخم بقيمة 12.8 مليار دولار في شركة Juul لصناعة السجائر الإلكترونية - وهي خطوة كان من المتوقع إلى حد كبير أن تطلق دافع أرباح عالي العائد يمكن الاعتماد عليه في وضع النمو.

ليس كثيرا.

كانت أسهم MO فاترة على مدى السنوات القليلة الماضية حيث تضاءل استثمارها في Juul. يلاحق المنظمون الأمريكيون السجائر الإلكترونية ، وقد حظرت إدارة الغذاء والدواء الأمريكية (FDA) هذا الصيف لفترة وجيزة شركة Juul على وجه التحديد قبل إصدار إقامة بناءً على طلبها الخاص بينما تواصل مراجعة المنتج.

نتيجةً لكل هذه الفوضى ، قامت شركة Altria بتخفيض قيمة حصتها في Juul ، والتي بلغت 450 مليون دولار في أواخر يوليو.

ومع ذلك ، يشير زميلي جيف ريفز إلى ذلك "مخزون مضاد للكسر" يظل استثمار دخل مُدار بشكل جيد ويمكن أن يكون لعبة قيمة متناقضة مقنعة. لقد كان بالتأكيد مصدرًا للدفاع في عام 2022 ، بزيادة نسبتها 20٪ على أساس إجمالي العائد مقابل ما يقرب من XNUMX٪ انخفاضات للسوق الأوسع.

بريت أوينز كبير استراتيجيي الاستثمار لـ النظرة المتناقضة. لمزيد من أفكار الدخل الرائعة ، احصل على نسختك المجانية من تقريره الخاص الأخير: محفظة التقاعد المبكر الخاصة بك: أرباح ضخمة - كل شهر - إلى الأبد.

الإفشاء: لا يوجد