ما هو مؤشر الخوف والطمع بالعملات المشفرة؟ كيف يعمل؟

ما هو مؤشر الخوف والطمع؟

يمكن استخدام مؤشر الخوف والجشع لتقييم تقلبات سوق الأوراق المالية وما إذا كانت الأسهم مسعرة بشكل عادل أم لا. تستند النظرية إلى فكرة أن الخوف المفرط يميل إلى خفض أسعار الأسهم بينما يميل الجشع المفرط إلى إحداث تأثير معاكس. لقياس معنويات المستثمرين في سوق الأسهم ، أنشأت CNNMoney مؤشر الخوف والجشع. أنشأ موقع Alternative.me أيضًا مؤشرًا للخوف والجشع للعملات الرقمية لقياس معنويات المستثمرين في العملات المشفرة سوق.

كيفية فهم مؤشر الخوف والطمع في أسواق العملات المشفرة

أسواق Cryptocurrency تتأثر بشدة بمشاعر المشترين والبائعين الذين يتداولون بنشاط في السوق ، لذلك يمكن لقطعة واحدة من الأخبار السيئة أن تدمر السوق أو يمكن أن ترسلها قطعة واحدة من الأخبار الجيدة إلى مستوى مرتفع جديد. عواطف المشترين والبائعين لها تأثير كبير على أسواق العملات المشفرة وتؤثر عليها ، مما يؤدي أيضًا إلى نوع من "الخوف" و "الطمع". يمكن أن تتسبب عوامل متعددة في ظهور مثل هذه المشاعر في السوق.

عندما تبدأ الشركات الكبرى في الاهتمام بـ إلى البيتكوين"الخوف من المفقودين(FOMO) ، الأمر الذي يغري المشاركين الآخرين في البيع بالتجزئة في السوق لاتخاذ قرارات متهورة. نتيجة لذلك ، إذا كان الناس متفائلين أو يتصرفون بطريقة مماثلة في ظل ظروف معينة ، فهناك فرصة كبيرة للربح أو اتخاذ مراكز مناسبة.

يدخل مؤشر Crypto Fear and Greed في الصورة في هذه المرحلة. الهدف الأساسي لهذا المؤشر هو تقييم المشاعر الحالية في السوق بين الرقمية رمز المتداولين ومساعدتهم في تحديد مسار العمل التالي. وتجدر الإشارة إلى أن مؤشر الخوف والطمع لا يستجيب بقوة للارتفاع طويل المدى ، بل يستجيب للأحداث الإخبارية العالمية الأخيرة والتقلبات العابرة في سوق العملات المشفرة.

اقرأ أيضا: ما هو Crypto Rug Pull؟ إنه معنى وكيفية تجنب شد البساط

الخصائص الرئيسية لمؤشر الخوف والطمع

فيما يلي خصائص مؤشر الخوف والجشع:

1. يقيم معنويات السوق للمشاركين بشأن العملات المشفرة.
2. يستخدم عددًا من المقاييس ، بما في ذلك التقلب ، وزخم السوق ، والحجم ، ومشاعر وسائل التواصل الاجتماعي المهمة جدًا.
3. تحليل معنويات السوق خلال فترات الخوف الشديد أو الجشع المفرط.
4. يساعد المشاركين في سوق العملات المشفرة في اتخاذ قرارات مستنيرة.
5. يتم احتساب المؤشر على أساس سنوي ، شهري ، يومي ، وأسبوعي.

كيف يعمل مؤشر الخوف والطمع

يستخدم بعض المستثمرين مؤشر الخوف والجشع كأداة لتقييم السوق. إنه مبني على فكرة أن الخوف المفرط يمكن أن يتسبب في تداول الأسهم بأقل بكثير من قيمها الجوهرية بينما الجشع غير المقيد يمكن أن يتسبب في رفع أسعار الأسهم بشكل كبير عما ينبغي أن تستحقه. نظرًا لأن المؤشر يروج لاستراتيجية توقيت السوق بدلاً من استراتيجية الشراء والاحتفاظ، يشكك بعض المتشككين في المؤشر باعتباره أداة استثمار موثوقة.

لتحديد مقدار الخوف والجشع الموجود في السوق ، يبحث مؤشر الخوف والجشع في سبعة متغيرات مختلفة. على النحو التالي:

1. زخم سعر السهم: مقياس لمؤشر ستاندرد آند بورز 500 (ستاندرد آند بورز 500) مقابل المتوسط ​​المتحرك لـ 125 يومًا (MA).
2. قوة سعر السهم: نسبة الأسهم التي وصلت إلى أعلى مستوياتها في 52 أسبوعًا إلى تلك التي وصلت إلى أدنى مستوياتها في 52 أسبوعًا في بورصة نيويورك (NYSE).
3. اتساع سعر السهم: مقارنة أحجام التداول في الأسهم الصاعدة والهابطة.
4. خيارات البيع والشراء: مدى تأخر خيارات الوضع عن خيارات الشراء ، مما يشير إلى الجشع ، أو يتفوق عليها ، مما يشير إلى الخوف.
5. طلب السندات غير المرغوب فيها: قياس الشهية لاستراتيجيات عالية المخاطر عن طريق قياس الفارق بين عائدات السندات ذات الدرجة الاستثمارية وعائدات السندات غير المرغوب فيها.
6. تقلبات السوق: تحسب CNN مؤشر تقلب Cboe (VIX) من خلال التركيز على المتوسط ​​المتحرك لمدة 50 يومًا.
7. طلب الملاذ الآمن: الفرق في العوائد بين الأسهم والسندات الحكومية.

يتم تقييم هذه المتغيرات السبعة على مقياس من 0 إلى 100. من خلال حساب متوسط ​​جميع المؤشرات بالتساوي ، يتم حساب المؤشر. أي قيمة أعلى من 50 تدل على جشع أكبر من الطبيعي ، في حين أن قراءة 50 تعتبر حيادية.

اقرأ أيضا: أفضل 10 منصات إطلاق IGO لعرض الألعاب الأولي

عوامل الخوف والجشع في سوق العملات المشفرة

تعمل المقاييس التالية كأساس لمؤشر الخوف والطمع في أسواق التشفير:

1. تطاير
2. الصوت
3. استبيانات
4. وسائل التواصل الاجتماعي
5. الاتجاهات في بحث Google
6. هيمنة

1. التقلب

الخوف يزداد مع التقلبات. تعد التقلبات الشديدة في الأسعار للرموز الرقمية علامة على سوق متوتر وقليل من اهتمام المستثمرين. يحسب المؤشر التقلبات ثم يقارنها بالمتوسط ​​خلال الثلاثين أو 30 يومًا السابقة.

2. الصوت

ينعكس المزيد من جشع السوق في ارتفاع أحجام الشراء. وبالتالي ، يشارك المزيد من المتداولين مع زيادة حجم العملة المشفرة. باستخدام المتوسطات من 30 أو 90 يومًا السابقة ، يحسب الفهرس الحجم الحالي.

3. المسوحات

آراء المستخدمين والمستثمرين هي الأهم ولها تأثير كبير على سعر التوكنات الرقمية. يصبح السوق جشعًا بشكل مفرط نتيجة تسارع المؤشر التصاعدي بسبب الاستطلاعات الأكثر إيجابية.

4. وسائل الاعلام الاجتماعية

المعلومات القائمة على التشفير حساسة للغاية للوقت ، وكثيرًا ما تلعب منصات الوسائط الاجتماعية المختلفة دورًا مهمًا. مواقع التواصل الاجتماعي مثل " تويتر"تأثير كبير على أسواق العملات المشفرة. بدلاً من ذلك ، تتمتع إحدى التغريدات بالقدرة على ضبط نغمة السوق أو تحطيمها بالكامل.

5. الاتجاهات في بحث Google

تتضمن القيمة النهائية لمؤشر الخوف والطمع أيضًا اتجاهات بحث Google. من المحتمل ملاحظة المزيد من جشع السوق كلما زاد الاهتمام بالرموز الرقمية. على سبيل المثال ، كان ارتفاع عمليات البحث في Google BTC مصحوبًا بتقلبات حادة في الأسعار في الرموز الرقمية.

6. الهيمنة

بقدر ما تذهب أسواق العملات المشفرة ، فإن Bitcoin هي وجهها. وبالتالي يقيس مؤشر Fear and Greed قوة Bitcoin في السوق بأكمله من أجل تقييم الشعور العام لسوق العملة المشفرة. من المرجح أن يكون السوق خائفًا عندما يكون للبيتكوين هيمنة أعلى ، ويكون أكثر جشعًا عندما يكون للبيتكوين هيمنة أقل.

اقرأ أيضا: عرض اللعبة الأولي: دليل المبتدئين حول إطلاق IGO

إيجابيات مؤشر الخوف والطمع

إنه مؤشر جدير بالثقة لتغيرات السوق ، كما اقترح الاقتصاديون السلوكيون. على سبيل المثال ، كانت فقاعة Dot Com مثالًا سيطر فيه جشع المستهلك على السوق وأدى إلى فقاعة الإنترنت.

يمكن استخدامه كأداة لاختيار الاستثمارات. باستخدام هذا المؤشر ، يمكن للمستثمر الاستفادة من فرص البيع والشراء. يمكن أن يشير القلق الشديد بين المستثمرين إلى فرصة شراء ، بينما يمكن للمستثمرين الجشعين أن يشيروا إلى أن تصحيح السوق قد فات موعده.

سلبيات مؤشر الخوف والطمع

يُنظر إليه بشكل أقل على أنه أداة بحث استثماري وأكثر من ذلك كمقياس لتوقيت السوق. تزداد تقلبات السوق من خلال تداول الأسهم بشكل متكرر نتيجة مؤشرات الخوف والجشع. ويضيفون أن الأدلة التاريخية تثبت أن مثل هذه الاستراتيجية تسفر عن نتائج أقل مواتاة.

كيف يؤثر الخوف والطمع على قرارات المستثمرين؟

الخوف والجشع هما المشاعران الرئيسيتان اللتان تؤثران على المستثمرين ، والعديد من المستثمرين عاطفيون ومتهورون. وفقًا لبعض الأبحاث ، يمكن أن يؤدي الخوف والجشع إلى التغيير من خلال جعلنا نتجاهل العقل وضبط النفس. الخوف والجشع من الدوافع القوية عندما يتعلق الأمر بالناس والمال.

وفي الختام

كان سوق العملات المشفرة بلا شك في اتجاه هبوطي منذ نهاية عام 2022 ، وأكبر العملات المعدنية ، بما في ذلك BTC ، XRPو ETH و SOL ، تكبدوا خسائر فادحة بسبب المخاوف بشأن تأثير FTXوالتضخم والسيولة. يمكن أن يكون مؤشر الخوف والطمع مفيدًا جدًا في تقييم مشاعر أكبر سوق للعملات المشفرة والتنبؤ بالحركات المستقبلية برؤى مفيدة للتعامل مع المواقف التي يمر فيها السوق باتجاهات هبوطية طويلة.

اقرأ أيضا: ما هي NFTs الفن التوليدي؟ كم هم يستحقون؟