كيف تمنحك العقلية طويلة المدى ميزة تشفير

بقلم جوش أرنولد لـ Sure Dividend

بشكل عام ، تم إقصاء المستثمرين الذين يتطلعون إلى مضاعفة ثرواتهم إلى الاستخدام الأسهم الممتازة وسندات لتحقيق هذا الهدف. لمئات السنين ، كانت الأسهم وأدوات الدين هي الأدوات المالية الوحيدة التي يمكن للمرء الحصول عليها والتداول فيها بسهولة إلى حد ما. بالطبع ، يوجد اليوم الآلاف من الأسهم وآلاف أدوات الدين الأخرى للاختيار من بينها ، والوصول للمستثمرين أفضل مما كان عليه في أي وقت مضى.

في تطور مثير للاهتمام لأولئك الذين يتطلعون إلى استثمار رؤوس أموالهم ، ظهرت فئة أصول جديدة تمامًا منذ عدة سنوات وأصبحت شائعة جدًا: العملات المشفرة. هذه "عملات معدنية" يتم تداولها في البورصات ، على غرار الأسهم ، ولكن لا يوجد عمل أساسي يدعمها. وبهذه الطريقة ، فإنها تشبه العملات الورقية مثل الدولار الأمريكي أو الجنيه الإسترليني. ومع ذلك ، فإن الهدف الأكبر من العملات المعدنية الأكبر هو أن تكون خيارًا مضادًا للعملة الورقية. أي أنهم يستخدمون البلوكشين المتاحة للجمهور لتسجيل المعاملات ، والتي لا تخضع للتنظيم في الغالبية العظمى من الحالات.

أصبحت العملات المشفرة فئة أصول شائعة جدًا لهذا السبب جزئيًا ، ولكن أيضًا بسبب ظهور قصص أصحاب الملايين المشفرة (وحتى المليارديرات) من وقت لآخر. من المحتمل أن يكون حاملو Bitcoin على المدى الطويل ، وهو أكبر عملة مشفرة من حيث القيمة السوقية ، جيدًا للغاية ، على الرغم من أن العملة المعدنية تخفض بنسبة تزيد عن 50٪ عن أعلى مستوى لها على الإطلاق. في حين أن العملات المشفرة تتمتع بسمعة طيبة لكونها جذابة لجمهور "get rick سريعًا" ، فإننا نعتقد أن حاملي عملات معينة على المدى الطويل يمكنهم تطبيق دروس استثمار الأسهم في عالم العملات المشفرة الآن بعد أن أصبحت فئة الأصول في طور النضوج.

قضية الاستثمار طويل الأجل في التشفير

هدف أي مستثمر هو تكوين ثروة إضافية تزيد عن رأس المال المستثمر. هذا شيء يتفق عليه الجميع ، لكن الأساليب المستخدمة لتحقيق هذا الهدف تختلف بشكل كبير عبر طيف المستثمرين.

لا نعتقد أن هناك طريقًا إلى الثراء السريع. بدلاً من ذلك ، نركز على شراء الأصول عالية الجودة التي توزع النقود بمرور الوقت ، والتي نعتقد أنها أفضل طريقة لتراكم الثروة بمرور الوقت. إن محاولة الثراء بسرعة تعني أنه يجب المخاطرة بشكل مفرط ، وهذا ، حسب التعريف ، يعني أن المستثمر من المحتمل إحصائيًا أن يرى عوائد ضعيفة.

هذه طريقة مجربة ومثبتة للاستثمار في الأسهم ، ولكن في عالم العملات المشفرة ، نعتقد أنها تطبق نفس الشيء. لا تدفع العملات المشفرة أرباحًا كما تفعل بعض الأسهم ، ولكن نظرًا لحركة الأسعار المتقلبة للغاية التي يظهرها العديد منها ، يمكن للمستثمرين القيام بعمل جيد في انتظار ارتفاع كبير لرؤية ثرواتهم تتراكم. بمعنى آخر ، تزداد احتمالات النجاح بشكل كبير إذا كان لدى المرء أفق أطول. هذا المبدأ صحيح في الاستثمار في الأسهم ، كما هو الحال في الاستثمار في العملات المشفرة.

قال سيث كلارمان ، الملياردير العصامي ومدير صندوق التحوط ، إن "أكبر ميزة فردية يمكن أن يتمتع بها المستثمر هي التوجه طويل الأجل". في هذا الاقتباس ، صرح Klarman بشكل أساسي أنه لا يوجد مخطط للثراء السريع ؛ إنه تركيب منهجي للثروة من خلال التخصيص الحصيف لرأس المال هو الذي يفوز في النهاية. نحن نؤمن بإخلاص بهذا المبدأ في استثمار الأرباح ، ونعتقد أنه يمكن تطبيقه على عالم العملات المشفرة أيضًا.

الاستثمار في الأسهم على المدى الطويل يتطلب الصبر ، والاستثمار في العملات الرقمية على المدى الطويل يتطلب المزيد من الصبر. والسبب هو أن نوبات التقلب ، والتي تعني عمومًا تراجعًا كبيرًا ، يصعب إدارتها عاطفياً. إن رؤية أجزاء كبيرة من تآكل قيمة محفظتك الشخصية ليس بالأمر السهل أبدًا ، ومع العملات المشفرة ، تكون عمليات التراجع أكثر تواترًا ، وتميل إلى أن تكون كبيرة جدًا من حيث الحجم.

ومع ذلك ، هناك بعض الفعالية للتغلب على هذه العواصف. قال وارن بافيت ذات مرة إنه يجب على المستثمرين فقط شراء الأسهم التي سيكونون مرتاحين للاحتفاظ بها لمدة 10 سنوات ، كما لو أن سوق الأسهم مغلق تمامًا. بمعنى آخر ، قم بشراء شيء لا تهتم ببيعه لفترة طويلة جدًا. يتطلب ذلك أن يكون المستثمر انتقائيًا للغاية ، وأن يختار فقط أفضل خيارات الاستثمار الأفضل.

في عالم التشفير ، لم تكن معظم العملات موجودة في أي مكان بالقرب من 10 سنوات ، ولكن Bitcoin كانت موجودة. في السنوات التسع الماضية ، على سبيل المثال ، بلغ إجمالي العوائد لشخص اشترى قرب نهاية عام 2013 أكثر من 15,000٪. هذا أيضًا بعد أن فقدت العملة المعدنية أكثر من نصف قيمتها منذ ذروتها في عام 2021. لذلك بينما كان هناك - ومن المحتمل أن يستمر - الكثير من التقلبات ، فإن الاحتفاظ بعملة البيتكوين على المدى الطويل كان ناجحًا بشكل كبير.

الاستثمار طويل الأجل له فائدة أخرى مع العملات المشفرة ، حيث أن العديد من العملات المشفرة متاحة فقط في البورصات الخاصة التي تفرض رسومًا عالية على المعاملات. يمكن أن يكون التداول المستمر في الدخول والخروج مكلفًا للغاية لهذا السبب ، ولكن الشراء والاحتفاظ به من شأنه تجنب هذه الوقوع في الخطأ المحتمل ، مما يؤدي إلى الاحتفاظ بمزيد من الأموال في جيب المستثمر. بالإضافة إلى ذلك ، لا تُستحق الضرائب إلا على الأرباح عند بيع الاستثمار ، لذلك إذا احتفظ المرء بالعملات المشفرة لفترة طويلة ، يمكن تجميع الثروة دون تخفيضات ثابتة من الضرائب.

أخيرًا ، يمكن أن يؤدي الاحتفاظ بالعملات المشفرة على المدى الطويل إلى تحرير المستثمر للتركيز على أشياء أخرى في حياته ، بدلاً من التركيز على سعر عملة أو أخرى اليوم ، وغدًا ، والأسبوع المقبل ، وما إلى ذلك. نفسها لعقلية طويلة الأجل ، ويقضي المستثمر وقت فراغه في شيء آخر غير مشاهدة شاشة التداول.

افكار اخيرة

في حين أن الاستثمار في العملات المشفرة والاستثمار في الأسهم مختلفان تمامًا ، يمكننا تطبيق بعض المبادئ نفسها على كليهما. نحن نفضل الأسهم الموزعة التي لها تاريخ طويل في زيادة أرباحها ، ونعتقد أنها ستظل هنا بعد سنوات من الآن تفعل الشيء نفسه. في حين أن العملات المشفرة لا تؤتي ثمارها ، فمن خلال العثور على أفضلها ، يمكننا تطبيق هذا المبدأ واختيار العملات عالية الجودة التي تتمتع بقوة باقية.

تشتهر العملات المشفرة بأنها مخطط للثراء السريع ، ولكن مع نضوج فئة الأصول ، أصبح من الواضح أنها موجودة لتبقى. هذا يعني أنه يمكننا تطبيق مبادئ الاستثمار التقليدية على ما لا يزال فئة أصول جديدة جدًا لتراكم الثروة طويلة الأجل.

إخلاء المسؤولية: يتم توفير هذه المقالة لأغراض إعلامية فقط. لم يتم تقديمه أو الغرض منه استخدامه كنصائح قانونية أو ضريبية أو استثمارية أو مالية أو غيرها.