يشير بنك الاحتياطي الفيدرالي إلى ارتفاع حاد في أسعار الفائدة في مارس بسبب التضخم - وإليك كيف يمكن لمتداولي البيتكوين الاستعداد

شئنا أم أبينا ، بالنسبة لمستثمري العملات الرقمية ، فإن سياسة الاحتياطي الفيدرالي بشأن ارتفاع أسعار الفائدة والتضخم المرتفع هي الإجراء الوحيد الأكثر ملاءمة لقياس الطلب على الأصول الخطرة. من خلال زيادة تكلفة رأس المال ، يعزز الاحتياطي الفيدرالي ربحية أدوات الدخل الثابت ، ولكن هذا يضر بسوق الأسهم والعقارات والسلع والعملات المشفرة.

أحد الجوانب الإيجابية لاجتماعات بنك الاحتياطي الفيدرالي هو أنه تم جدولتها مسبقًا ، لذا فإن Bitcoin (BTC) يمكن للمتداولين الاستعداد لذلك. تتسبب قرارات سياسة الاحتياطي الفيدرالي تاريخيًا في حدوث تقلبات شديدة خلال اليوم في الأصول ذات المخاطر ، ولكن يمكن للمتداولين استخدام أدوات المشتقات لتحقيق أفضل النتائج حيث يقوم بنك الاحتياطي الفيدرالي بتعديل أسعار الفائدة.

التحدي الآخر الذي يواجه المتداولين هو أنهم يواجهون ضغوطًا من البيتكوين التي ترتبط ارتباطًا وثيقًا بالأسهم. على سبيل المثال ، كان معامل الارتباط لمدة 50 يومًا مقابل العقود الآجلة لمؤشر S&P 500 يتجاوز 70٪ منذ 7 فبراير. على الرغم من أنه لا يذكر السبب والنتيجة ، فمن الواضح أن مستثمري العملات المشفرة ينتظرون اتجاه الأسواق التقليدية.

من المحتمل أيضًا أن تكون انبعاثات البيتكوين المنخفضة مفيدة حيث يدرك المستثمرون أن بنك الاحتياطي الفيدرالي ينفد من الخيارات للحد من التضخم. من خلال رفع أسعار الفائدة أكثر من ذلك ، يمكن أن يتسبب ذلك في خروج مدفوعات ديون الحكومة الأمريكية عن نطاق السيطرة وتتجاوز في النهاية تريليون دولار سنويًا. يخلق هذا حافزًا كبيرًا للمضاربين على ارتفاع أسعار الفائدة في Bitcoin ، ولكن يجب توخي الحذر الشديد من قبل أولئك الذين يرغبون في إجراء صفقات بناءً على ارتفاع أسعار الفائدة.

يمكن للمخاطرين الاستفادة من شراء عقود بيتكوين الآجلة للاستفادة من مراكزهم ، ولكن يمكن أيضًا تصفيتها إذا حدثت حركة سعرية سلبية مفاجئة قبل قرار بنك الاحتياطي الفيدرالي في 22 مارس. لهذا السبب ، من المرجح أن يختار المتداولون المحترفون تداول الخيارات استراتيجيات مثل الكندور الحديدي المنحرف.

نهج مخاطر متوازن لاستخدام خيارات الاتصال

من خلال تداول خيارات استدعاء (شراء) متعددة لنفس تاريخ انتهاء الصلاحية ، يمكن للمتداولين تحقيق مكاسب أعلى بثلاث مرات من الخسارة المحتملة. هذا استراتيجية الخيارات يسمح للمتداول بالربح من الاتجاه الصعودي مع الحد من الخسائر.

من المهم أن تتذكر أن جميع الخيارات لها تاريخ انتهاء صلاحية محدد ، لذلك يجب أن تحدث زيادة سعر البيتكوين خلال الفترة المحددة.

المدرجة أدناه هي العوائد المتوقعة باستخدام خيارات Bitcoin لانتهاء الصلاحية في 31 مارس ، ولكن يمكن أيضًا تطبيق هذه المنهجية على أطر زمنية مختلفة. في حين أن التكاليف ستختلف ، لن تتأثر الكفاءة العامة.

يمنح خيار الشراء المشتري الحق في الحصول على أصل ، لكن بائع العقد يتلقى تعرضًا سلبيًا (محتملًا). يتكون الكندور الحديدي من بيع خيارات الشراء والبيع بنفس سعر وتاريخ انتهاء الصلاحية.

كما هو موضح أعلاه ، فإن منطقة الربح المستهدفة أعلى من 23,800 دولار ، وأسوأ سيناريو هو 0.217 BTC (أو 5,156 دولارًا بالأسعار الحالية) إذا كان سعر انتهاء الصلاحية في 31 مارس أقل من 23,000 دولار.

هذا الموضوع ذو علاقة بـ: يدخل سعر البيتكوين "مرحلة انتقالية" وفقًا لتحليل BTC على السلسلة

لبدء التجارة ، يجب على المستثمر شراء 6.2 عقدًا لخيار البيع (البيع) بقيمة 23,000 دولار. بعد ذلك ، يجب على المشتري بيع 2.1 عقدًا بخيار شراء بقيمة 25,000 دولار أمريكي و 2.2 عقدًا آخر بخيار شراء بقيمة 27,000 دولار أمريكي. بعد ذلك ، يجب على المستثمر بيع 3.5 عقدًا لخيار البيع (البيع) بقيمة 25,000 دولار أمريكي مع عقدين من خيار البيع بقيمة 2 دولار أمريكي.

كخطوة أخيرة ، يجب على المتداول شراء 3.9 عقد من خيار استدعاء 29,000 دولار للحد من الخسائر فوق المستوى.

تحقق هذه الاستراتيجية مكاسب إذا تم تداول Bitcoin بين 23,800 دولار و 29,000 دولار في 31 مارس. يصل صافي الأرباح إلى 0.276 BTC (6,558 دولارًا بالأسعار الحالية) بين 25,000 دولار و 27,000 دولار ، لكنه يظل أعلى من 0.135 BTC (3,297 دولارًا بالأسعار الحالية) إذا تم تداول البيتكوين في 24,400 دولار و 27,950 دولارًا.

الاستثمار المطلوب لفتح إستراتيجية الكندور الحديدي المنحرف هو الحد الأقصى للخسارة ، وبالتالي 0.217 BTC أو 5,156،23,000 دولارًا أمريكيًا ، والذي سيحدث إذا تم تداول البيتكوين بأقل من 31 دولار في XNUMX مارس. ميزة هذه الإستراتيجية هي منطقة الربح الواسعة المستهدفة ، مما يؤدي إلى مخاطرة أفضل- النتيجة إلى المكافأة من تداول العقود الآجلة بالرافعة المالية ، خاصة بالنظر إلى الجانب السلبي المحدود.